Бизнес-план строительства зернового терминала

Бизнес-план строительства зернового терминала

Можно ознакомитьсяРазмещённые на нашем сайте примеры готовых бизнес планов имеют ценность лишь как учебные пособия. Готовые бизнес-планы не могут быть успешно использованы ни для получения инвестиций, ни для планирования развития реального бизнеса. Если вам нужен реальный бизнес-план рекомендуем ознакомиться с разделом "Как заказать бизнес-план?"

Содержание[1]

1. Резюме. 3

1.1. Название инвестиционного проекта и его цель. 3

1.2. Инициатор инвестиционного проекта. 3

1.3. Срок реализации проекта. 3

1.4. Показатели эффективности проекта. 3

2. Информационный меморандум.. 4

2.1. Информация о предприятии-инициаторе и  предприятии-исполнителе инвестиционного проекта  4

2.2. Состояние проекта и строительной площадки зернового терминала. 4

2.2.1. Земельно-правовые отношения. 4

2.2.2. Проектная и разрешительная документация. 5

2.2.3. Проект причальной стенки. 6

2.2.4. Проект зернового терминала. 7

2.2.5. Прочие работы.. 7

2.2.6. Охрана окружающей среды.. 8

2.3. Виды деятельности предприятия-исполнителя инвестиционного проекта. 9

2.4. Уставный капитал, учредители и их доли в уставном капитале. 10

3. Сущность инвестиционного проекта. 10

3.1. Описание сути проекта, этапов его реализации, задач и результатов каждого этапа. 10

3.2. Характеристика технологических параметров терминала. 11

3.3. Описание услуг, оказываемых терминалом.. 12

4. Маркетинговое исследование. 12

4.1. Общая характеристика рынка производства и экспорта зерновых и подсолнечника из России  12

4.1.1. Факторы и тенденции развития российского АПК.. 12

4.1.2. Российский рынок производства зерновых и подсолнечника. 13

4.1.3. Экспорт зерновых и подсолнечника из России. 16

4.2. Общая характеристика производства зерновых и подсолнечника в Южном федеральном округе и АА области. 19

4.3. Характеристика рынка экспорта зерновых и подсолнечника через AA область. 20

4.3.1. Обзор рынка экспорта. 20

Проблемы рынка экспорта зерновых и масличных культур из России. 22

Тенденции развития рынка экспорта зерновых и масличных культур из России. 22

4.3.2. Логистические схемы.. 23

4.3.3. Основные участники зернового рынка и мониторинг терминалов АА и смежных областей  24

Основные участники зернового рынка. 24

Мониторинг терминалов АА и смежных областей. 25

4.3.4. Сильные и слабые стороны действующих зерновых терминалов. 26

4.3.5. SWOT-анализ проектируемого терминала. 26

4.4. Затраты на рекламу и маркетинг. 28

5. Производственный план. 28

5.1. Описание основных производственных процессов. 28

5.2. Расчет потребности и планирование капитальных вложений. 29

6. Организационный план. 32

6.1. Управление производством и предприятием.. 32

6.2. Организационная структура предприятия. 33

7. Финансовый план. 33

7.1. Обоснование расходов и доходов. 33

7.2. Расчет денежного потока. 37

7.2. Анализ рисков. 38

Учет факторов неопределенности и риска при формировании организационно-экономического механизма. 38

Учет факторов неопределенности и риска при расчете ставки дисконтирования. 39

Учет факторов неопределенности и риска при анализе чувствительности проекта. 41

7.3. Выбор расчетного периода показателей проекта, расчет основных показателей эффективности инвестиционного проекта, оценка эффективности проекта. 43

Выбор продолжительности расчетного периода проекта. 43

Оценка эффективности проекта. 44

Организационно - правовая схема реализации проекта. 45

Расчет основных показателей эффективности инвестиционного проекта. 45

8. Свидетельство качества. 47

9. Приложения. 48

1. Резюме

1.1. Название инвестиционного проекта и его цель

Настоящий бизнес-план является обоснованием целесообразности инвестирования средств в строительство зернового терминала в районе А.

Целью бизнес-плана является разработка инвестиционного проекта строительства и эксплуатации зернового терминала для привлечения инвестиций.

Зерновой терминал емкостью 40 тыс. тонн предназначен для приема, хранения и отгрузки на водный транспорт зерновых и масличных культур. Годовой грузооборот терминала по заданию на проектирование составляет 1 500 тыс. тонн. Наличие универсальной причальной стенки позволяет принимать и отправлять генеральные грузы.

1.2. Инициатор инвестиционного проекта

Инициатором инвестиционного проекта и заказчиком разработки бизнес-плана выступает Предприятие 1, зарегистрированное в Московской обл.

Для непосредственного осуществления строительства терминала и его последующей эксплуатации создано Предприятие 2, расположенное в г. В.

1.3. Срок реализации проекта

В рамках настоящего бизнес-плана предусматривается горизонт расчета показателей эффективности проекта 21 год. Срок реализации инвестиционного проекта соответствует сроку полезного использования основных сооружений, а также отражает период достижения окупаемости инвестиций, позволяет отразить устойчивое развитие предприятия. Вариантные расчеты показали, что 21 год является оптимальным сроком  и ЧДД при данном расчетном периоде является максимальным.

1.4. Показатели эффективности проекта

Основные показатели эффективности инвестиционного проекта представлены в таблице 1.

Таблица 1. Основные показатели эффективности инвестиционного проекта

Показатели

Значение

Чистый недисконтированный доход (ЧД), тыс. руб.

3 511 465

Чистый дисконтированный доход (ЧДД), тыс. руб.

477 145

Срок окупаемости, мес./лет

70,6/5,9

Срок окупаемости с учетом дисконтирования, мес./лет

104,3/8,7

Индекс доходности дисконтированных инвестиций (ИДД)

1,73

Внутренняя норма рентабельности (IRR), %

24,11%

Примечания: 1. Годовая ставка дисконтирования в рамках настоящего инвестиционного проекта принята на уровне 14%. 2. Индекс доходности дисконтированных инвестиций рассчитан на единицу капитальных вложений в проект, осуществляемых на этапе строительства.

Чистый дисконтированный доход проекта неотрицателен, ставка дисконтирования меньше внутренней нормы рентабельности, индекс доходности дисконтированных инвестиций превышает 1, что подтверждает эффективность проекта.

2. Информационный меморандум

2.1. Информация о предприятии-инициаторе и  предприятии-исполнителе инвестиционного проекта

Таблица 2. Информация о предприятии-инициаторе инвестиционного проекта

Полное фирменное наименование предприятия-инициатора инвестиционного проекта на русском языке

Предприятие 1

Организационно-правовая форма

 

Дата регистрации

 

Юридический адрес

 

Местонахождение общества

 

ИНН / КПП

 

Банковские реквизиты

 

Генеральный директор

 

Для организации строительства терминала и его последующей эксплуатации создано
Предприятие 2, которое находится в А обл. Планируется, что
Предприятие 2 будет выполнять функции заказчика - застройщика.

Таблица 3. Информация о предприятии-исполнителе инвестиционного проекта

Полное фирменное наименование предприятия-инициатора инвестиционного проекта на русском языке

Предприятие 2

Организационно-правовая форма

Общество с ограниченной ответственностью

Дата регистрации

 

Свидетельство о регистрации

 

Юридический адрес

 

Местонахождение общества

 

ИНН / КПП / ОКПО

 

Банковские реквизиты

 

Свидетельство о постановке на учет в налоговом органе

 

Генеральный директор

 

2.2. Состояние проекта и строительной площадки зернового терминала

2.2.1. Земельно-правовые отношения

Документарное оформление прав на земельный участок

Постановлением Администрации А р-на №NN от 21.03.2003 г. выделен земельный участок под строительство и эксплуатацию терминала по перевалке зерновых площадью 5 га в аренду сроком на 49 лет, в районе А в территориально-административных границах ВВ сельской администрации.

С комитетом имущественных отношений А р-на АА обл. оформлен договор аренды земли №33/19 от 04.04.2003 г. сроком на 49 лет.

Характеристика земельного участка

Участок, отведенный под строительство зернового терминала, находится на левом берегу
р. У в 0,25 км ниже по течению от южной окраины хутора УУ, в N м до выхода в Х море. Отведенная площадка граничит: на западе - с р. У, на востоке - с автодорогой ХХХ.

...........

Рисунок 1. Приемо-очистительная башня зернового терминала

2.2.2. Проектная и разрешительная документация

1.      ООО «И» на территории будущего строительства проведены топогеодезические изыскания.

2.      В полном объеме получены следующие технические условия:

  • Х район гидросооружений исх. №N от 12.11.2002 г.
  • Архитектурно-планировочное задание от главного архитектора А р-на от 18.05.2004 г.
  • Центральное управление по рыбохозяйству, экспертизе и нормативов охраны, воспроизводства рыбных запасов и акклиматизации Комитета по рыболовству и рыбоохране РФ исх. №NNN от 25.08.2003 г.
  • Областная санитарно-эпидемиологическая станция исх. №N от 11.06.2003 г.
  • На оборудование пункта пропуска через государственную границу РФ от N таможенного Управления исх. №NN от 27.03.2003 г.
  • По вопросам пожарной безопасности объекта от Управления Государственной противопожарной службы АА обл. исх. №NN от 12.11.2002 г.
  • На временное электроснабжение для строительства зернового терминала и причальной стенки (№NN от 29.03.2003г.) от «ХХ» и от «ХХХ» на период эксплуатации терминала исх. №NN от 23.07.2003 г.
  • На разработку инженерно-технических мероприятий гражданской обороны и предупреждения чрезвычайных ситуаций от Главного Управления по делам гражданской обороны и чрезвычайным ситуациям АА области исх. №N
    от 02.04.2003 г.
  • По вопросам обеспечения безопасности дорожного движения при выполнении транспортных перевозок от ОГАИ А ОВД б/н от 04.05.2003 г.
  • На водоснабжение объекта от УМП «G» исх. №Nот 03.04.2003 г.
  • На телефонизацию объекта от «ХХХ» исх. №N-1017 от 08.09.2003 г.

2.2.3. Проект причальной стенки

ООО «УУ» проведены гидрологические и геологические изыскания, как самого участка, так и зоны прилегающего фарватера[2].

Проект прошел следующие согласования:

  • Х район гидросооружений исх. №Nот 05.08.2003 г.
  • Экспертиза промышленной безопасности УУУ исх. № N 06.05.2004 г.
  • Вневедомственная экспертиза по проектам Госстроя РФ исх. № NN
    от 24.10.2003 г.

В настоящее время проект доработан с целью перепрофилирования причала со специального (сыпучие грузы с отгрузкой на воду) в универсальный (прием и загрузка различного вида грузов).

............

Рисунок 2. Башня отгрузки на воду зернового терминала

2.2.4. Проект зернового терминала

На основании технического задания на проектирование ЗАО «ZZZ» разработана рабочая документация в следующем составе[3]:

а) Рабочий проект. Утверждаемая часть:

  • пояснительная записка Том 1, текстовая часть (1/2 - 2003 - ПЗ.С);
  • пояснительная записка Том 2, основные чертежи (1/2 - 2003 - ПЗ.С), в т.ч. рабочие чертежи административно-бытового корпуса; чертежи устройства приема зерна, автомобильных весов, конвейерных надземных галерей, конвейерных эстакад, зерносушильных агрегатов, емкостей для хранения зерна, башен отгрузки на воду, механических мастерских, материального склада.

б) Представлен генеральный план:

  • технологическая часть;
  • электротехническая часть;
  • отопление, вентиляция;
  • водопровод и канализация.

Необходимо выполнить следующие разделы проекта:

  • подъездные ж/д пути и автодороги;
  • внешние сети электроснабжения; внешние сети газоснабжения;
  • внешние сети водоснабжения и канализации, очистные сооружения.

Проект прошел следующие согласования:

  • Вневедомственная экспертиза по проектам Госстроя РФ исх. №NNN от 29.01.2004 г.
  • Управление государственной противопожарной службы АА обл. исх. №NN от 05.05.2004г.
  • Главное управление Министерства по делам гражданской обороны и чрезвычайным ситуациям АА области исх. № NN от 26.04.2004 г.
  • Экспертиза промышленной безопасности YYY исх. №NN от 06.05.2004 г.
  • Получен паспорт взрывобезопасности исх. №NN от 19.05.2004 г.
  • Комитет по охране окружающей среды и природных ресурсов АА области
    исх. №NN от 23.03.2004 г.
  • Главное управление природных ресурсов и охраны окружающей среды по АА области. Гос. экспертиза, приказ №NN от 23.06.2003 г., закл. №NNN.
  • Министерство экономики АА области исх. №NN от 08.01.2004 г.
  • ОАО «Институт SS промстрой НИИ проект» исх. №NNN от 29.12.2003 г.
  • X управление Министерства природных ресурсов России от 12.01.2004 г.

2.2.5. Прочие работы

Также выполнены работы  и получены следующие заключения:

  • Положительные заключения A и АА межведомственных комиссий по размещению производительных сил, исх. №36 от 28.10.2003.г., исх. №64-30
    от 06.04.2004 г.
  • ЗАО «GGG» (подведомственная организация Государственного таможенного комитета РФ и Федеральной Пограничной службы ФСБ РФ) выполнен проект комплексной системы безопасности и таможенного контроля.
  • Министерством транспорта Предприятие 2 включен в пункт пропуска через государственную границу РФ в морском порту X исх. №NN от 24.04.2003 г.
  • ООО «FFF» проведена оценка воздействия объекта на окружающую среду исх. № 48 от 18.03.2003 г.
  • A НИИ рыбного хозяйства произведен расчет рыбных потерь исх. №N от 20.07.2003 г.
  • Получен сертификат соответствия от АА областной санитарно-эпидемиологической станции исх. №NNN от 18.06.2003 г.

Проектирование технологической, архитектурно-строительной части проекта и функции генпроектировщика выполняет специализированная проектная организация
ЗАО «ZZZ». Эта же организация может выполнить проектирование внутриплощадочных инженерных сетей.

ЗАО «ZZZ» имеет следующие лицензии:

*      рег. №ГСNNNN от 08.05.2002 г. на проектирование зданий и сооружений I и II уровней ответственности в соответствии с государственным стандартом;

*      рег. №ГСNNNN от 08.05.2002 г. на осуществление деятельности по строительству зданий и сооружений I и II уровней ответственности в соответствии с государственным стандартом.

ЗАО «ZZZ» имеет опыт ведения строительных работ на подобных объектах.

Планируется, что строительство внеплощадочных инженерных сетей и ветки железной дороги будет осуществлено специализированными организациями, с условием получения ими полного комплекта согласований  надзорных организаций.

Рисунок 3. Перевалка зерновых на ж/д транспорт

2.2.6. Охрана окружающей среды

По санитарной классификации предприятий и производств зерновой терминал относится к предприятиям IV класса с санитарно-защитной зоной 100 м.

Для уменьшения выбросов зерновой пыли в проекте предусмотрена аспирация всех мест пылеобразования с одноступенчатой и двухступенчатой очисткой воздуха на пылеотделителях.

Для предотвращения аварийных выбросов пыли предусмотрены система автоматического контроля сигнализации о работе всех машин и механизмов и блокирующие устройства, обеспечивающие отключение технологического оборудования в случае остановки аспирационного оборудования.

Проектом предусмотрено оборудование в мехмастерских площадки для хранения отходов черных металлов и абразивных материалов в металлических ящиках.

Для очистки ливневых вод в проекте предусмотрены очистные сооружения.

В соответствии с санитарными правилами проектирования морских и речных портов очистке подлежат ливневые стоки:

  • с причалов, производящих перегрузку генеральных грузов, контейнерных терминалов, навалочных грузов (открытого хранения);
  • с территории автостоянок и портовых гаражей;
  • с участка территории зернового терминала с интенсивным движением автотранспорта;
  • с площадок для стоянки автомобилей;
  • с внутриплощадочных железнодорожных путей.

В проекте зернового терминала учтено, что на причалах отгрузка грузов на суда не производится, стоянки автомобилей отсутствуют. Въезд на причалы предусмотрен только для пожарных автомобилей.

.............

Рисунок 4. Зерновые емкости терминала

2.3. Виды деятельности предприятия-исполнителя инвестиционного проекта

В соответствии с Уставом Предприятие 2 может осуществлять следующие виды деятельности:

*      cтроительство и эксплуатацию терминала по перевалке зерновых культур;

*      приобретение, хранение и реализация продукции с/х назначения, в том числе экспорт и импорт;

*      оказание услуг по перевозке, перевалке грузов;

*      предоставление транспортно-экспедиционных услуг;

*      торгово-закупочная деятельность, оптовая и розничная торговля промышленными и продовольственными товарами;

*      посреднические услуги, в том числе по продвижению товаров и услуг на экспорт;

*      организация внешнеэкономической деятельности;

*      оказание информационных и других услуг;

*      другие виды хозяйственной и финансово-экономической деятельности, не запрещенные законодательством РФ.

........

Рисунок 5. Общий вид зернового терминала

2.4. Уставный капитал, учредители и их доли в уставном капитале

Уставный капитал Предприятие 2 определен в размере 10 000 руб.

Собственником 100% долей в уставном капитале Предприятия 2 является
Предприятие 1.

3. Сущность инвестиционного проекта

3.1. Описание сути проекта, этапов его реализации, задач и результатов каждого этапа

Инвестиционный проект предполагает:

*      Организацию строительства зернового терминала  в районе п.X А района АА обл.

*      Эксплуатацию терминала.

Инвестиционный проект предусматривает два этапа реализации. Описание этапов реализации инвестиционного проекта представлено в следующей таблице:

Таблица 4. Этапы реализации инвестиционного проекта

№ п/п

Наименование этапа реализации инвестиционного проекта

Задачи и результаты этапа

Продолжительность,

мес.

1

Подготовительный

Осуществление капитальных вложений: выполнение проектно-изыскательских работ; дноуглу-бительных работ, строительно-монтажных работ.

12

2

Эксплуатация терминала

Постановка объекта капитального строительства на учет и его последующая эксплуатация - оказание услуг экспортерам сельхозпродукции (зерна и маслосемян подсолнечника): по приему с авто- и железнодорожного транспорта, сушке, доработке, хранению, погрузке на водный транспорт, проведению таможен-ных процедур.

240

3.2. Характеристика технологических параметров терминала

Годовой грузооборот зернового терминала (по заданию на проектирование) по приему сельхозкультур составляет 1 500 тыс. тн  в год (150 тыс. тн семян подсолнечника, 1 350 тыс. тн зерновых культур), в том числе:

  • с ж/д транспорта - 750 тыс. тн;
  • с автотранспорта - 750 тыс. тн.

По заданию на проектирование режим работы терминала двухсменный, круглосуточный, 330 дней в году.

Производительность транспортных потоков, принятая в проекте составляет:

  • по приему сельхозкультур в зернохранилище с ж/д транспорта - 350 тн/час;
  • по приему сельхозкультур в зернохранилище с автотранспорта - 350 тн/час;
  • по загрузке судов из зернохранилища - 350 тн/час со взвешиванием при отгрузке на водный транспорт на автоматических весах отделения взвешивания;
  • по очистке в потоке зерна, принимаемого с автотранспорта - 350 тн/час.

Производственные процессы максимально механизированы и автоматизированы.

Зерновой терминал состоит из зернохранилища вместимостью 40 тыс. тн.
(12 металлических силосов емкостью по 3,3 тыс. тн с отделением взвешивания).

Количество некондиционных партий зерновых, подлежащих очистке и сушке, составляет 10% от общего объема поступления автотранспортом.

Расчетные суда - сухогрузы типа «река-море» длиной до 140 м, грузоподъемностью
3 - 5 тыс. тн.

Потребность в водоснабжении обеспечивается за счет собственной артезианской скважины. Теплоснабжение будет осуществляться за счет использования собственных водогрейных газовых котлов.

Для обеспечения транспортных связей терминала планируется строительство подъездного и внутриплощадочных ж/д путей.

Въезд автомобильного транспорта на территорию зернового терминала осуществляется от автодороги XX. Подъезд автомобилей к зданиям и сооружениям элеватора обеспечивается по запроектированной внутриплощадочной автодороге с кольцевой схемой движения с устройством разворотных площадок у вспомогательных зданий и сооружений.

Проект причальной стенки доработан с целью перепрофилирования причала из специального (сыпучие грузы с отгрузкой на воду) в универсальный, что позволит принимать и отправлять генеральные грузы.

3.3. Описание услуг, оказываемых терминалом

В процессе функционирования терминала планируется оказание следующих услуг:

  • прием зерна и семян масличных культур с ж/д и автотранспорта;
  • доработка принятого зерна до требований ГОСТа;
  • хранение зерна;
  • отгрузка зерна на суда типа «река-море» грузоподъемностью 3-5 тыс. тн, возможна прямая (минуя зернохранилище) отгрузка с/х культур на суда с авто и ж/д транспорта;
  • выгрузка зерновых с корабля, погрузка на авто или железнодорожный транспорт;
  • проведение таможенной процедуры собственными силами для клиентов;
  • прием и отгрузка генеральных грузов.

4. Маркетинговое исследование

Маркетинговое исследование было проведено специалистами - маркетологами по заказу
ЗАО «НКГ «Х» в период январь-март 2005 г. с целью изучения российского рынка экспорта зерновых и масличных культур и маркетингового обоснования строительства зернового терминала в АА области.

В ходе проведения маркетингового исследования были использованы следующие методы сбора информации:

1. Качественные исследования в виде легендированных экспертных интервью.

2. Кабинетные исследования - анализ вторичных источников.

В соответствии с техническим заданием были проведены экспертные интервью у руководителей и топ-менеджеров крупнейших агропромышленных компаний, занимающихся производством и экспортом зерновых культур из России, руководителей зерновых терминалов, представителей областных администраций, курирующих сельское хозяйство в N, NN областях и NNN (40 интервью).

Для проведения интервью была разработана легенда о некой европейской компании, которая ищет партнеров в ЮФО.

Был разработан и утвержден Заказчиком сценарий проведения интервью и топик-гайды со списками вопросов для респондентов в соответствие с задачами исследования.

4.1. Общая характеристика рынка производства и экспорта зерновых и подсолнечника из России

4.1.1. Факторы и тенденции развития российского АПК

В результате проведения земельной реформы и реорганизации сельхозпредприятий была ликвидирована государственная монополия на землю, сельхозпредприятия стали  юридически независимыми от государства хозяйствующими субъектами[4].

В результате преобразований в сельском хозяйстве около 62% сельхозугодий перешло в частную собственность. В настоящее время основными производителями товарной сельскохозяйственной продукции являются крупные предприятия, которые существенно изменили хозяйственное поведение: стали более адекватно реагировать на рыночные тенденции, учитывать спрос, искать выгодные каналы сбыта своей продукции.

Вместо прежней системы распределения продовольственной продукции возникла и развивается рыночная инфраструктура. Наряду с крупными торговыми компаниями функционируют тысячи мелких и средних частных посредников, обеспечивающих продвижение продукции до потребителей.

Аграрная политика Российской Федерации направлена на формирование развитых аграрных  рынков, надежное продовольственное обеспечение страны, развитие эффективного устойчивого агропромышленного производства, повышение уровня доходов сельского населения и сохранение природных ресурсов для аграрного производства[5].

Развитие агропромышленного комплекса признается одним из основных приоритетов социально-экономической политики государства.

Стратегическими целями аграрной политики Российской Федерации на период до 2010 г. являются:

в экономической области - формирование эффективного конкурентоспособного агропромышленного производства, способствующего продовольственной безопасности страны, обеспечивающего интеграцию в мировое сельскохозяйственное производство и рынки продовольствия;

в социальной области - повышение качества жизни сельского населения, развитие социальной инфраструктуры села;

в экологической области - производство экологически безопасных продуктов питания и сохранение природных ресурсов для аграрного производства на основе повышения его технологического уровня и внедрения ресурсосберегающих и экологически чистых технологий.

В соответствии со стратегическими целями задачами аграрной политики Российской Федерации являются:

  • осуществление мер по ускоренному восстановлению производства зерна как основы устойчивости агропродовольственного рынка;
  • поддержка формирования и регулирование рынков агропродовольственной продукции;
  • содействие повышению конкурентоспособности отечественных товаро-производителей;
  • проведение эффективной внешнеэкономической политики;
  • поддержка включения в мировые рынки отечественной сельскохозяйственной продукции и продовольствия;
  • привлечение зарубежных инвестиций в агропродовольственный сектор;
  • реализация целевых программ, обеспечивающих технологический и технический прогресс в АПК;
  • концентрация государственных ресурсов на приоритетных направлениях развития агропромышленного производства;
  • стимулирование развития кредитной кооперации;
  • устранение административных ограничений на ввоз и вывоз сельскохозяйственной продукции и продовольствия, обеспечение равенства субъектов рынка и прозрачности движения товаров;
  • стимулирование экономического роста отраслей АПК через поддержку импортозамещения и развитие экспорта;
  • улучшение технической оснащенности сельского хозяйства;
  • создание благоприятных условий для привлечения частных инвестиций в сельскохозяйственное производство, выпуска техники и оборудования для АПК, расширения лизинга.

В числе основных стратегических направлений развития агропромышленного комплекса России министр сельского хозяйства Алексей Гордеев отметил устойчивое развитие сельскохозяйственных территорий и увеличение доли экспорта сельскохозяйственной продукции[6].

4.1.2. Российский рынок производства зерновых и подсолнечника

В настоящее время на российском рынке производства зерновых и подсолнечника наметилась тенденция к улучшению благодаря следующему комплексу мер, предпринятых Правительством РФ в сельскохозяйственном секторе:

  • сельскохозяйственным предприятиям выделялись целевые дотации, субсидии и горюче-смазочные материалы на условиях товарного кредита;
  • сохранялись льготы по налогообложению и оплате электроэнергии, используемой на производственные цели;
  • были образованы лизинговый фонд и специальный фонд льготного кредитования;
  • предоставлялись отсрочки оплаты по различным платежам;
  • многократно менялись таможенно-тарифные меры, направленные на защиту внутреннего продовольственного рынка и т.д.

Вышеуказанные меры оказались важным фактором, благоприятно повлиявшим на российский рынок производства зерновых и подсолнечника.

Другим важным фактором, определяющим состояние рынка зерновых, являются погодные условия. Причем и благоприятные, и неблагоприятные погодные условия ведут к напряженности на рынке зерна. Неблагоприятные погодные условия становятся причиной низкого урожая, что приводит к дефициту зерна, росту цен, необходимости внешних закупок. Высокий урожай становится причиной избыточного предложения, которое ведет к снижению цен, образованию излишков, проблемам со сбытом. При этом воспользоваться возможностью экспорта избытков не всегда удается, поскольку возникает проблема вывоза всех тех объемов, которые готовы купить экспортеры.

Таким образом, погодный фактор делает российский зерновой рынок достаточно неустойчивым и сложнопрогнозируемым.

В благоприятном по погодным условиям 1997 г. валовой сбор зерна составил 81,6 млн. тн. В 1998 г. в результате засухи валовой сбор зерна сократился до 47,9 млн. тн зерна. В 1999 г. засуха была в 12 регионах России, и валовой сбор зерна составил 54,7 млн. тн, а средняя урожайность составила 11,7 ц/га[7]. Благоприятные погодные условия в 2001 г. и 2002 г. способствовали рекордной урожайности.

По данным Госкомстата в 2004 г. в России производство зерновых и зернобобовых культур после доработки составило 78 млн. 29 тыс. тн зерна[8].

Динамика производства зерновых в России за 1997-2004 гг.. приведена в следующей таблице:

Таблица 5. Динамика производства зерновых в России за 1997-2004 гг..

Наименование

1997 г.

1998 г.

1999 г.

2000 г.

2001/

2002 гг..

2002/

2003 гг..

2003/

2004 гг..

2004 г.

Производство зерновых в России, млн. тн

81,6

47,9

54,7

34,5

85,2

86,6

67,2

78,3

При этом производство зерновых по отдельным видам культур существенно различается. Динамика производства по отдельным видам зерновых за 2001-2004 гг.. приведена в следующей таблице:

Таблица 6. Динамика производства по отдельным видам зерновых в России за 2001-2004 гг..

Наименование

2001/2002 гг..

2002/2003 гг..

2003/2004 гг..

2004 г.

Производство пшеницы в России, млн. тн

47

50,6

34

45,3

Производство ржи в России,

млн. тн

6,6

7,1

4,15

2,9

Производство ячменя в России,

млн. тн

19,5

18,7

18

18,2

Итого:

73,1

76,4

56,15

66,4

В последнее время наблюдаются высокие объемы производства семян подсолнечника. Урожай 2004 г. меньше только рекордного урожая 2003 г[9]. В результате высокого урожая в
2004 г. и высокого объема запасов семян подсолнечника после рекордного урожая в 2003 г., в 2005 г. ожидается насыщенность рынка отечественным сырьем для производства растительного масла, сокращение ввоза импортного растительного и соевого масла, период стабильной ценовой ситуации на внутреннем рынке семян подсолнечника.

В 2004 г. пшеницы 3-го класса было произведено около 14 млн. тн, что гораздо больше объема, который ожидался в 2004 г. Кроме того, был собран рекордный урожай пшеницы 4-го класса - около 18,5 млн. тн[10].

Важный фактор, оказывающий влияние на объемы производства зерновых в России - объем посевных площадей. В период 1990-1999 гг.. объем посевных площадей сократился на 30 млн. га или на четверть от общей площади. Среднегодовой сбор зерна в период
1997 - 2003 гг.. составлял 70,5 млн. тн. В 2004 г. впервые с 1990 г. в России отмечен рост посевных площадей зерновых культур.

Также важным фактором является рост цен на ГСМ и увеличение железнодорожных тарифов и услуг железной дороги на 14 - 20% (и выше на коротких перевозках), что усложняет положение зернопроизводителей и зернотрейдеров, не имеющих близлежащих водных путей.

 Но при этом отрасль является привлекательной для инвесторов. За два последних года наблюдается оживление частных инвестиций в аграрный комплекс, в частности очень много предпринимателей готовы вкладывать свои деньги в элеваторы[11].

По данным инвестиционного холдинга «3а» российский зерновой рынок характеризуется высокой отдачей на вложенный капитал - ROE свыше 20%. «По своей инвестиционной привлекательности он вполне сопоставим с «нефтянкой» и даже несколько превосходит ее, характеризуясь быстрой оборачиваемостью средств, возобновляемостью используемых ресурсов, высокими темпами увеличения потребления зерна», - считает руководитель инвестиционно-банковского департамента «3а» Сергей Опарин[12]. Это привлекает на российский зерновой рынок также и западных инвесторов, которых интересует зернотрейдинг и зернопереработка.

Положительную динамику экономического положения участников аграрного рынка отметил Алексей Гордеев в феврале 2004 г. на первом Всероссийском конгрессе экономистов-аграрников: за последние пять лет в российском АПК сократилось количество убыточных хозяйств с 88% до 33%. По словам министра, организации АПК «вышли из сферы хронически убыточной отрасли».

Таким образом, основными факторами развития внутреннего зернового российского рынка являются следующие:

  • рост производства зерновых в России;
  • снижение цен на пшеницу на внутреннем зерновом рынке;
  • стабильные цены на рожь и семена подсолнечника;
  • рост посевных площадей зерновых культур;
  • рост интереса инвесторов, в том числе иностранных к российским рынкам зернопереработки и зернотрейдинга;
  • сокращение количества убыточных хозяйств.

Данные позитивные факторы позволяют сделать выводы о значительных перспективах развития отрасли производства зерновых и подсолнечника в России и об инвестиционной привлекательности зернового бизнеса. 

4.1.3. Экспорт зерновых и подсолнечника из России

Исторически Россия считалась крупной зернопроизводящей державой и одним из основных экспортеров зерна. Однако в советский период страна постепенно утратила статус экспортера зерновых культур и превратилась в крупного покупателя зерна на мировом рынке. В 90-е годы российское зерно вновь стало вывозиться.

На объемы экспорта значительное влияние оказывают объемы производства. В 90-х годах сокращение объемов производства сельхозпродукции составляло примерно 5,5%, потому и объемы экспорта зерновых из России до 2001 г. были незначительными[13].

Объемы производства зерна в России и объемы экспорта зерновых из России за период 1999-2004 гг.. представлены в следующей таблице:

Таблица 7. Объемы производства зерна в России и объемы экспорта зерновых за период 1999-2004 гг..

Наименование

1999 г.

2000 г.

2001/

2002 гг..

2002/

2003 гг..

2003/

2004 гг..

2004 г.

Производство зерна в России, млн. тн

5,47

3,45

8,52

8,66

6,72

7,83

Объемы экспорта зерновых из России, млн. тн

0,7

1,8

6,9

18,4

7,31

8

Неурожай зерновых в Европе в совокупности с ростом производства зерновых в России в 2001 г. способствовали увеличению объемов экспорта зерновых из России в 2001-2002 гг.. почти в 4 раза по сравнению с предыдущим периодом. Высокий урожай последующего периода в совокупности с высокими запасами предыдущего периода, а также благоприятная для России ценовая ситуация на международном зерновом рынке способствовали увеличению объемов экспорта зерновых в 2002-2003 гг.. до 18,4 млн. тн, что более чем в 2,5 раза превысило объемы периода 2001-2002 гг..[14]

В результате за два года Россия увеличила долю экспортных объемов с практически нулевого уровня до 16% в общем объеме поставок пшеницы и до 25% в общем объеме поставок ячменя на рынки Южной Европы, Северной Африки, на Ближний Восток [15].

При этом на внутреннем российском рынке осенью 2003 г. возник дефицит практически всех видов зерновых, что стало причиной значительного роста внутренних цен. В результате Правительство России с 15 января по 1 мая 2004 г. ввело высокие таможенные пошлины на продажу зерна (25 евро за одну тонну пшеницы, вывозимую с территории РФ)[16]. В период действия таможенной пошлины объем экспорта зерновых составил 140 тыс. тн, в 28 раз меньше объема за аналогичный период предыдущего года, когда объем экспорта составил
3,9 млн. тн.[17] Всего за сезон 2003-2004 гг.. на экспорт из России было отправлено чуть больше
7 млн. тн зерновых.

Традиционно большую часть в общем объеме экспорта зерновых из России составляет пшеница. И именно пшеница доминирует в объемах производства зерновых в России. Соотношение объемов экспорта отдельных видов зерновых культур из России связано с соотношением объемов производства в России основных экспортируемых культур.

Динамика изменения объемов экспорта из России пшеницы и ячменя за 1999-2004 гг.. представлена на следующем рисунке:

         Рисунок. 6. Динамика изменения объемов экспорта из России пшеницы и ячменя за 1999-2004 гг..

В динамике объемов экспорта и производства зерновых в России просматривается общая тенденция. Однако изменения объемов экспорта более сглаженные за счет наличия запасов зерновых культур, инертности участников рынка, а также других факторов, влияющих на объемы экспорта.

Соотношение внутренних и мировых цен на пшеницу - еще один фактор, оказывающий значительное влияние на объемы экспорта зерновых. Так, самый значительный за последние годы всплеск экспорта зерновых из России пришелся на 2002-2003 гг.., когда разрыв между мировыми и российскими ценами на пшеницу был максимальный. Российские цены снижались в связи с высоким урожаем и большим объемом запасов зерновых. Мировые цены, напротив, росли в связи с неурожаем.

Введение таможенных пошлин на вывоз зерновых из России с января по май 2004 г. способствовало превышению внутренних цен над внешними и сокращению объемов экспорта.

Немаловажную роль играют потребности стран-импортеров зерновых из России, а также установление взаимовыгодных отношений как на политическом уровне, так и на уровне коммерческих компаний.

В России такие устойчивые отношения только начинают формироваться. За последние годы соотношение стран экспортеров зерновых из России менялось кардинально. Динамика изменения объемов экспорта зерновых из России в отдельные страны за 2002-2004 гг.. представлена в следующей таблице:

Таблица 8. Динамика изменения объемов экспорта зерновых из России в отдельные страны за 2002-2004 гг.

Страна

2002-2003 гг., млн.тн

2003-2004 гг., млн.тн

Июль-сентябрь

2004 г., млн.тн.

Египет

1 804

220

549

Азербайджан

206

62

287

Израиль

545

165

195

Италия

1 886

129

190

Испания

698

47

166

Греция

847

152

152

Алжир

1 073

3

95

Марокко

662

14

87

Украина

433

1 059

13

Итого:

8 153

1 851

1 734

По данным аналитической группы компании «Югтранзитсервис» за период июль - декабрь 2004 г. экспорт зерновых из России составил 4,3 млн. тн, что составляет более 90% экспорта агропродукции из России.

Традиционно основную статью экспорта зерна из России составляют пшеница и ячмень[18].

В 2005 г. ожидается увеличение экспорта пшеницы до 5,8 млн. тн и снижение объемов экспорта ячменя до 1,7 млн. тн. Это связано с рекордным урожаем пшеницы и некоторым снижением производства ячменя в 2004-2005 гг..[19]

Наблюдается тенденция увеличения спроса на зерновые культуры в Юго-Восточной Азии, в частности в Китае.

Россия расширяет экспорт зерновых в Арабские страны, в частности в Египет. По данным Международного совета по зерновым (IGC) ежегодно Египет закупает около 6,6 млн. тн пшеницы на сумму около 1,3 млрд. долл. США[20]. Это очень привлекательный рынок для стран-экспортеров зерна. Летом 2003 г. было подписано соглашение о поставках в Египет более миллиона тн зерна ежегодно в течение пяти лет и участии российских компаний в зерновых тендерах по госзакупкам[21].

Объем закупок отдельными странами российской аграрной продукции за период июль-декабрь 2004 г. представлен в следующей таблице:

 Таблица 9. Объем  закупок отдельными странами российской аграрной продукции  за  период  июль-декабрь 2004 г.

Страна назначения

Объем закупок

российской аграрной продукции, тн

Доля

Египет

1 074 735,37

22,72%

Италия

394 026,26

8,33%

Израиль

337 944,66

7,14%

Турция

312 609,77

6,61%

Греция

279 134,04

5,90%

Марокко

268 111,71

5,67%

Прочие

2 064 552,70

43,64%

Итого:

4 731 114,51

100%

Доля экспорта аграрной продукции из России, приходящаяся на страны ЕС, незначительная вследствие действия квот.

По словам министра сельского хозяйства РФ Алексея Гордеева: «Отечественная инфраструктура позволяет поставлять за рубеж более 20 млн. тн зерна в год».

В 2004 г. из России было отправлено на экспорт 751 тыс. тн подсолнечника. Из общего объема экспорта подсолнечника из России 90% пришлось на дальнее зарубежье, в том числе: 35% - на Турцию,  26% - на Италию, 13% - на Испанию.

Первоначально в 2004 г. прогнозы объемов экспорта на 2005 г. составляли 5 - 6 млн. тн. Однако, после подведения итогов экспортных поставок зерновых в 2004 г., в начале 2005 г. прогноз был увеличен до 8 млн. тн[22].

Таким образом, отмечается тенденция к увеличению поставок на мировой рынок зерновых из России.

4.2. Общая характеристика производства зерновых и подсолнечника в Южном федеральном округе и АА области

В 2004 г. Южный федеральный округ лидировал по объемам валового сбора зерновых и зернобобовых культур. Здесь в 2004 г. произведено и собрано около 33% всего объема зерновых и зернобобовых культур среди всех федеральных округов Российской Федерации[23].

Динамика производства зерновых по федеральным округам РФ за 2002-2004 гг.. приведена в следующей таблице:

Таблица 10. Динамика производства зерновых по федеральным округам РФ за 2002-2004 гг..

 

Округ

Объемы производства зерновых, тыс. ц

Доля в общероссийских объемах

2002 г.

2003 г.

2004 г.

(на 1.11.04)

2002 г.

2003 г.

2004 г.

Южный ФО

26 270

16 068

27 357

30,53%

24,06%

33,32%

Приволжский ФО

25 200

22 103

21 641

29,29%

33,10%

26,36%

Сибирский ФО

13 945

11 264

14 430

16,21%

16,87%

17,58%

Центральный ФО

15 720

12 653

14 412

18,27%

18,95%

17,55%

Уральский ФО

4 380

4 168

3 580

5,09%

6,24%

4,36%

Северо-Западный ФО

519

521

680

0,60%

0,78%

0,83%

Дальневосточный ФО

577

324

309

0,67%

0,48%

0,37%

Итого:

86 611

67 101

82 409

100%

100%

100%

Таким образом, после спада производства зерновых примерно на 40%, наблюдавшемся в 2003 г., в 2004 г. Южный Федеральный округ вернул себе лидирующие позиции на общероссийском рынке. При этом  крупнейшими производителями зерновых в Южном федеральном округе являются Краснодарский край и Ростовская область.

Более половины общероссийских объемов производства подсолнечника приходится на Южный ФО. Динамика производства подсолнечника по федеральным округам РФ за
2002-2004 гг.. представлена в следующей таблице:

Таблица 11. Динамика валового сбора подсолнечника по федеральным округам РФ за 2002-2004 гг..

Округ

Валовой сбор подсолнечника

Доля в общих объемах

2002 г.

2003 г.

2004 г.

(на ноябрь)

2002 г.

2003 г.

2004 г.

(на ноябрь)

Южный ФО

2 241

2 838

2 265

60,83%

58,31%

57,25%

Приволжский ФО

601

928

874

16,31%

19,07%

22,10%

Центральный ФО

701

897

674

19,03%

18,43%

17,05%

Сибирский ФО

134

192

137

3,64%

3,94%

3,45%

Уральский ФО

6

11

5

0,16%

0,23%

0,13%

Дальневосточный ФО

1

1

1

0,03%

0,02%

0,03%

Итого:

3 684

4 867

3 956

100%

100%

100%

Следует отметить, что по объемам производства подсолнечника Ростовская область является лидером среди регионов не только Южного федерального округа, но и среди всех других регионов федеральных округов России.

Динамика валового сбора подсолнечника по регионам Южного ФО за период
2002-2004 гг.. представлена в следующей таблице:

Таблица 12. Динамика валового сбора подсолнечника по регионам Южного ФО за 2002-2004 гг..

Регион

Валовой сбор подсолнечника, тыс. тн

2002 г.

2003 г.

2004 г. (на ноябрь)

AA область

 

 

 

CCC край

 

 

 

BB область

 

 

 

CC край

 

 

 

Прочие

 

 

 

Итого:

2 241

2 836

2 665

Динамика изменения объемов производства зерновых в регионах Южного федерального округа РФ за 2002-2004 гг.. представлена в следующей таблице:

Таблица 13. Динамика объемов производства зерновых Южного федерального округа за 2002-2004 гг..

 

Регион

Объемы производства зерновых,

тыс. тн

Доля в общем производстве ЮФО

2002 г.

2003 г.

2004 г.

2002 г.

2003 г.

2004 г.

CCC

 

 

 

32,28%

31,98%

29,15%

AA обл.

 

 

 

24,15%

21,85%

26,31%

CC край

 

 

 

23,30%

23,06%

22,06%

BB обл.

 

 

 

11,50%

14,10%

14,51%

Прочие

 

 

 

8,76%

9,00%

7,97%

Итого:

26 270

16 308

27 744

100%

100%

100%

Таким образом, в 2004 г. AA область заняла ___позицию  по объемам производства зерновых в Южном федеральном округе[24].

На AA область приходится ___ объем посевных и уборочных площадей ЮФО[25].

Данные по уборочным площадям регионов Южного федерального округа представлены в следующей таблице:

Таблица 14. Уборочные площади Южного федерального округа

Регион

Уборочная площадь, тыс. га

AA обл.

 

BB обл.

 

CC край

 

CCC край

 

Прочие

 

Итого:

9 494

Таким образом, AA область в силу своего географического положения, климатического фактора и наличия большой площади посевных площадей имеет значительный потенциал для производства зерновых и масличных культур.

4.3. Характеристика рынка экспорта зерновых и подсолнечника через AA область

4.3.1. Обзор рынка экспорта

Южный федеральный округ лидирует по объемам экспорта зерновых среди всех федеральных округов России. На Южный федеральный округ приходится ¾ российского экспорта хлебных злаков.

Данные по объемам экспорта зерновых через AA область и остальные регионы России в 2003-2004 гг.. представлены на следующем рисунке:

Рисунок. 7. Объемы экспорта зерновых через AA область и остальные регионы России в 2003-2004 гг..

Около 501 тыс. тн семян подсолнечника экспортируется через Южный федеральный округ, что составляет почти 70% от общего объема экспорта подсолнечника из России.

 AA область является лидером по объемам экспорта зерновых как среди регионов Южного федерального округа, так и среди  всех регионов  России. По данным министра сельского хозяйства РФ Алексея Гордеева через AA область проходит порядка 50% экспортируемой из России сельхозпродукции[26].

Данные по объемам экспорта отдельных видов зерновых и масличных культур через AA обл. за 2000-2004 гг.. представлены в нижеследующей таблице:

Таблица 15. Данные по объемам экспорта отдельных видов зерновых и масличных культур через  AA  обл. за 2000-2004 гг..

Культура

Объем экспорта отдельных видов зерновых культур через AA обл., тн

2000 г.

2001 г.

2002 г.

2003 г.

2004 г.

Пшеница

 

 

 

 

 

Ячмень

 

 

 

 

 

Подсолнечник

 

 

 

 

 

Итого:

940 992

1 722 608

5 873 821

3 960 858

2 521 922

В структуре экспорта зерновых через AA область наибольший удельный вес приходится на пшеницу, при этом с 2000 г. наблюдается сокращение объемов экспорта семян подсолнечника.

Объемы экспорта сельскохозяйственных культур через AA обл. в 2004 г. выросли по сравнению с объемами 2000 г. более чем в 2,5 раза.

Таким образом, AA область является основным регионом, через который осуществляются экспортные поставки из России на мировой рынок зерновых и масличных культур.

При этом на состояние рынка экспорта зерновых и масличных культур из России, в т.ч. и через терминалы АА области, влияют факторы как внутрироссийского, так и мирового характера.

В частности, на деятельности всех субъектов аграрного рынка Южного федерального округа сказываются транспортные проблемы:

  • плохое состояние дорожного покрытия;
  • отсутствие автомагистрали для грузоперевозок;
  • отсутствие подъездных путей ко многим элеваторам;
  • невыполнение графика поставок железной дорогой;
  • рост железнодорожных тарифов;
  • нехватка зерновозов, сокращение автомобильного парка;
  • автомобильный транспорт нецентрализован;
  • плохое техническое состояние автомобильного транспорта;
  • нехватка вагонов для перевозки зерна;
  • реки Х и У не чистят, судовладельцы с очень большой неохотой идут в реки;
  • нехватка большегрузных судов и грузовых судов «река-море», мелким компаниям сложно найти суда;
  • рост стоимости фрахта судов «река-море».
Проблемы рынка экспорта зерновых и масличных культур из России

Следует отметить следующие проблемы рынка экспорта зерновых и масличных культур из России:

  1. Самым главным фактором, влияющим на объемы экспорта из России,  является спрос на российское зерно в мире, который зависит, в свою очередь, от урожая и погоды в странах-покупателях.
  2. Погодные условия и величина объемов валового сбора в самой России так же является ключевым фактором в экспорте зерна - плохой урожай приводит к тому, что все зерно остается в России для внутреннего потребления, и правительство вводит высокие пошлины на экспорт, что повышает стоимость зерна для экспортеров. Высокий урожай в России отнюдь не гарантирует высокие объемы экспорта. Идеальная ситуация для рынка экспорта: хороший урожай в России при плохом урожае в странах-экспортерах зерновых: во Франции, Аргентине, США, Канаде. По сведениям Института аграрного маркетинга, зависимость урожая от погоды в России составляет 80%, в то время как в Европе всего 20%. В самые неблагоприятные годы наш экспорт из южных портов составлял 1,5 млн. тн зерна. В России на пять лет в среднем  приходится 2 урожайных года.
  3. В большей степени в зависимости от урожаев зависят и колебания цен на международных рынках, а, следовательно, и интерес к экспорту трейдеров зависит от мировых цен на зерно.
  4. Одна из проблем, сдерживающая развитие экспорта - острая нехватка судов-сухогрузов «река-море» в России, и как следствие, удорожание фрахта.
  5. Высокие цены на ГСМ, которые влекут за собой значительное удорожание себестоимости производства и транспортировки зерна до терминалов.
  6. Высокие цены на электроэнергию - один из главных факторов, значительно повышающий себестоимость производства зерна и его хранения и доработки перед отправкой на экспорт.
  7. Экспортеры сталкиваются с проблемами возврата НДС от государства - отмечают, что эта процедура затягивается иногда до полугода, при этом, практически все упоминают о большом «нежелании» налоговых органов возвращать НДС в соответствии с законодательством РФ.
  8. Еще одна проблема для экспорта зерновых из России - низкое качество зерна для западных покупателей. Это связано с разными методиками оценки качества зерна: в России - на основе содержания клейковины, на Западе - протеина.
  9. Фактором, препятствующим экспорту, являются высокие налоговые пошлины.
Тенденции развития рынка экспорта зерновых и масличных культур из России

Следует отметить следующие тенденции развития рынка экспорта зерновых и масличных культур из России:

  1. Одна из главных тенденций рынка экспорта из России - это постепенная  переориентация в экспортной политике на страны юго-восточной Азии. Объединенная Европа с введением квот России уже не интересна экономически.
  2. Особенность российского рынка экспорта в том, что основными экспортерами являются крупные международные агропромышленные холдинги, обеспечивающие до 70% экспорта зерновых из России.
  3. Отмечается тенденция к сужению номенклатуры экспорта зерна - на внешних рынках есть спрос только на продовольственное зерно 4 класса. В то время как фуражная пшеница за границей не нужна.
  4. Одной из особенностей экспорта зерна в современной России является тот факт, что непосредственно производители зерновых (кроме крупных трейдеров, которые в последнее время занялись собственным производством зерна) практически не участвуют в нем. Однако прогнозируется, что в ближайшие 1-3 года на рынке будет введена схема производитель-экспортер без посредников.
  5. На рынке экспорта зерновых и масличных культур из России происходит укрупнение игроков, мелкие экспортеры отходят от бизнеса. Еще одна тенденция - активный выход западных крупных международных трейдеров на российский рынок, например компании Гленкор.

4.3.2. Логистические схемы

          Классификацию логистических схем экспорта зерновых и подсолнечника можно осуществить по следующим критериям:

1.      По стоимости (в зависимости от способа организации поставки):

  • прямая поставка;
  • через перевалочные пункты;
  • по соглашению о взаимовыгодных поставках;
  • по соглашению со значимыми регионами, включая личную договоренность с губернатором.

2.      По участию производителя:

  • производитель-поставщик в одном лице;
  • трейдер;
  • альянс производителя и трейдера.

Как правило, крупные компании-поставщики включают в свою структуру производителей зерновых и масличных культур.

Например, в 2004 г. «Международная зерновая компания» была преобразована международным холдингом «Гленкор Интернэшнл АГ» и теперь выступает исключительно как производитель агропродукции, а трейдером выступает «Гленкор».

3.      По способу поставки:

  • автомобильным транспортом;
  • железнодорожная транспортом;
  • водным транспортом;
  • с использованием различных видов транспорта.

На выбор транспорта доставки груза влияют, в первую очередь, месторасположение производителя и покупателя, их удаленность от портов, состояние автомобильных и железнодорожных дорог.

При перевозке на большие расстояния используется водный или железнодорожный вид транспорта. Для перевозки на небольшие расстояния обычно используют автомобильный транспорт. При перевозке зерна на местные элеваторы и терминалы используется автомобильный транспорт. При перевозке крупных партий грузов на морские и речные терминалы используется железнодорожный транспорт.

4.      По организационному механизму взаимодействия участников:

  • сельхозтоваропроизводителей;
  • посредников;
  • банков;
  • покупателей.

5. По формам и порядку осуществления расчетов между участниками бизнеса:

  • с использованием аккредитивной формы расчетов;
  • на условиях предоплаты;
  • с отсрочкой платежа и т.д.

6. По принципу погрузки:

  • прямая (непосредственная отгрузка с автотранспорта или железнодорожного транспорта на суда);
  • накопительная (с организацией хранения зерновых в порту).

При использовании накопительной схемы зерно сначала накапливается в порту (на элеваторе), а потом грузится на судно.

При прямой схеме зерно автотранспортом доставляется в порт, где сразу осуществляется погрузка на судно. Эта схема сложнее, поскольку приходится формировать партию, накапливая ее на складах поставщика зерновых. Использование данной схемы позволяет снизить расходы на хранение груза. Прямую схему целесообразно использовать при наличии возможности организации вывоза небольших партий зерновых автотранспортом.

Экспорт из России зерновых и масличных культур через AA область возможен только с использованием речных или морских судов.

Таким образом, для реализации экспортных логистических схем через AA область необходимо наличие достаточного количества специализированных зерновых терминалов со следующими возможностями:

  • автоматизированной и оперативной процедуры приема сельхозпродукции с автотранспорта и железнодорожного транспорта в емкости терминала;
  • хранения и сушки зерновых;
  • оперативного проведения анализа качества сельхозкультур;
  • погрузки сельхозкультур на речные и морские суда.

4.3.3. Основные участники зернового рынка и мониторинг терминалов АА и смежных областей

Основные участники зернового рынка

Крупнейшие покупатели экспортируемой из России агропродукции  за период июль-декабрь 2004 г. представлены в следующей таблице[27]:

Таблица 16. Данные по объемам закупок экспортируемой из России через AA обл.  агропродукции  по  отдельным покупателям за период июль-декабрь 2004 г.

Покупатели

Объем закупок российской агропродукции, тн

Доля в общем объеме закупок

 

973 413,71

20,57%

 

476 054,78

10,06%

 

404 423,24

8,55%

 

234 636,13

4,96%

 

177 053,35

3,74%

 

170 699,14

3,61%

 

165 011,25

3,49%

 

107 616,73

2,27%

 

98 377,07

2,08%

 

85 077,99

1,80%

 

56 475,98

1,19%

 

54 561,67

1,15%

 

49 080,30

1,04%

 

48 753,07

1,03%

Другие покупатели

1 629 880,12

34,45%

 Итого:

4 731 114,51

100%

Данные по объемам продаж экспортируемой из России через AA обл. агропродукции отдельными продавцами за период июль-декабрь 2004 г. представлены в следующей таблице:

Таблица 17. Данные по объемам продаж экспортируемой  из России через  AA обл.  агропродукции  по  отдельным продавцам за период июль-декабрь 2004 г.

Продавцы

Объем закупок российской агропродукции, тн

Доля в общем объеме продаж

 

537 447,56

11,36%

 

489 679,71

10,35%

 

411 296,79

8,69%

 

233 282,46

4,93%

 

196 021,85

4,14%

 

188 511,11

3,98%

 

158 500,76

3,35%

 

138 814,16

2,93%

 

125 600,14

2,65%

 

117 790,76

2,49%

 

111 892,00

2,37%

 

109 798,15

2,32%

 

105 478,61

2,23%

Продавцы с долей в общем объеме продаж на экспорт менее 2%

1 807 000,45

38,19%

 Итого:

4 731 114,51

100%

Характеристика основных участников зернового рынка

В данном разделе приведены характеристики основных участников зернового рынка  

Мониторинг терминалов АА и смежных областей

Карта местоположения терминалов АА и смежных областей представлена на следующем рисунке:

 Рисунок 8. Карта местоположения терминалов АА и смежных областей:

Технологические характеристики действующих терминалов АА и смежных областей представлены в следующей таблице:

Таблица 18. Технологические характеристики действующих терминалов АА и смежных областей по состоянию на 01.04.2005 г.

Терми-нал

Владе-лец

Местопо-ложение

Фактическая

загрузка

Проектная мощность

Доступ-ный вид доставки

Водоиз-мещение

судов

Возмож-ности

причальной стенки

по пере-валке

в год

по хране-нию

 

 

 

 

 

 

 

 

 

В основном рассмотренные терминалы не используют для перевалки экспортируемого зерна более 55% мощностей. При этом средняя загрузка терминалов, расположенных в районе г. А, по данным, полученным специалистами - маркетологами в ходе глубинных интервью с генеральным директором ООО «SS» (S портовый терминал), и по данным аналитического отдела компании «VVV», составляет около 25%. С полной загрузкой работает только YY порт.

Краткая характеристика терминалов

В данном разделе приводится краткая характеристика и анализ терминалов, представленных в вышеприведенной таблице.

4.3.4. Сильные и слабые стороны действующих зерновых терминалов

Сильные и слабые стороны действующих зерновых терминалов представлены в следующей таблице:

Таблица 19. Сильные и слабые стороны действующих зерновых терминалов

Терминал

Сильные стороны

Слабые стороны

 

 

 

Таким образом, анализ вышеперечисленных недостатков действующих терминалов-конкурентов позволяет предусмотреть возможности по их недопущению при проектировании нового терминала и определить его конкурентные преимущества в будущем.

 4.3.5. SWOT-анализ проектируемого терминала

Таблица 20. Сильные и слабые стороны терминала в п. А  АА обл.

Сильные стороны

Слабые стороны

Месторасположение вблизи зернопроизводящих районов России с наибольшей урожайностью.

Отсутствие наработанных связей с крупными экспортерами, импортерами и трейдерами зерновых.

Наивысшее качество пшеницы в данном районе.

Отсутствие на начальном этапе эксплуатации терминала возможности его оптимальной загрузки за счет собственных ресурсов: зернотрейдинговых и зернопроизводящих компаний в составе владельца терминала.

Выгодное месторасположение в устье реки Х в N м до выхода в У, ниже по течению разводного моста.

Загруженность железнодорожной ветки МПС, ведущей к станции С.

Возможность круглогодичной работы порта и, как следствие, экономия средств на зимней навигации.

Нехватка зерновозов и вагонов для зерна[28].

Планируется строительство железнодорожной ветки

от ст. С до причала терминала.

Наличие сильных конкурентов в непосредственной близости от терминала.

Возможность принимать грузы с корабля, в том числе импортные.

Низкое качество автомобильных дорог, идущих через г. С.

Наличие универсальной причальной стенки позволяет отправлять и принимать генеральные грузы.

 

Возможность принимать суда под иностранным флагом.

 

Современное оборудование.

 

Таблица 21. Возможности и угрозы терминала в п. А АА обл.

Возможности

Угрозы

Рост потребности в экспортном зерне на азиатских рынках, в частности в Китае.

Неурожай зерновых в России.

Рост потребности в экспортном зерне в арабских странах.

Неурожай зерновых в районе расположения терминала.

Политика правительства и основных участников рынка, направленная на увеличение производства и экспорта зерновых.

Высокий урожай зерновых в странах-покупателях.

Тенденция сокращения внутреннего потребления зерновых в России.

Спады спроса на услуги зерновых терминалов.

Нехватка судов у конкурентов.

Повышение транспортных тарифов.

Клиенты недовольны перегруженностью некоторых имеющихся терминалов и связанными с этим простоями.

Возможная конкуренция с сильными игроками рынка за ресурсы железнодорожной ветки МПС А района.

Выделенные клиентами недостатки терминалов-конкурентов.

Конкуренты могут препятствовать выходу на рынок нового игрока.

Месторасположение ряда крупных терминалов на  реке Х выше расположения  разводного железно-дорожного моста.

Выход на рынок новых сильных игроков.

Удешевление фрахта кораблей.

Покупка судов, автомобильного транспорта конкурентами.

Увеличение экспортных цен.

Возможность принимать конкурентами суда под иностранным флагом вдоль всего устья Х

с 2007 г.

Снижение цен закупки зерновых у производителей.

 

 

Осуществление самостоятельных экспортно-импортных операций на зерновом рынке.

 

Развитие транспортной инфраструктуры в районе расположения терминала.

 

Приобретение собственных судов «река-море», автомобильного транспорта.

 

Положение терминала, близкое к выходу в У
(N м), создает дополнительные возможности для будущего бизнеса за счет более дешевой, по сравнению с конкурентами, стоимости фрахта судов.

 

Возможности руководства Предприятия 2 по привлечению административных ресурсов.

 

Площадь выделенного участка земли позволяет использовать дополнительные возможности по организации бизнеса, например, для строительства еще одной причальной стенки.

 

Проанализировав опыт введения в эксплуатацию подобных терминалов в рассмотренных регионах, специалистами-маркетологами спрогнозирована загруженность мощностей терминала в ст. А, которая представлена в следующей таблице.

Таблица 22. Прогноз специалистов-маркетологов о загруженности мощностей  терминала
в п. А

Сценарии

1-й год работы

2-й год работы

3-й год работы

4-й год работы

5-й год работы

Пессимистический сценарий

15%

20%

25%

30%

30%

Оптимистический сценарий

40%

50%

60%

70%

80%

Таким образом, загруженность нового терминала в первый год работы прогнозируется на уровне 15%-40% от проектной мощности с последующим ежегодным ростом загруженности на 5%-10% и достижением стабильной загруженности по истечении 5 лет с момента ввода его в эксплуатацию.

С учетом прогноза специалистов-маркетологов и предоставленными
Предприятием 2 данными о планируемых объемах перевалки зерна, специалистами
ЗАО «НКГ «2К Аудит - Деловые консультации» спрогнозирован умеренно-оптимистический вариант загруженности  мощностей терминала, представленный в следующей таблице:

Таблица 23. Прогноз загруженности проектируемого терминала

Год работы терминала

Загруженность, тн

Загруженность терминала,

в % от проектной мощности

1-й

450 000

30%

2-й

600 000

40%

3-й

750 000

50%

4-й

900 000

60%

5-й

1 050 000

70%

6-й

1 200 000

80%

7-й и последующие

1 350 000

90%

4.4. Затраты на рекламу и маркетинг

Реклама играет важную роль в продвижении предлагаемых терминалом услуг на рынке.

В рамках рекламной компании планируется проведение следующих мероприятий:

  • размещение информации о предприятии в базе данных управления международного сотрудничества Министерства экономики АА области;
  • участие представителей Предприятия 2 в собраниях руководителей сельхозпредприятий, проводимых местными управлениями сельского хозяйства;
  • размещение рекламы в федеральных, областных, районных периодических изданиях;
  • создание интернет - сайта;
  • размещение информации о предприятии на рекламных щитах, расположенных на трассах, проходящих рядом с терминалом и в районе г. В, в местах пересечения федеральных дорог, на автотранспортных средствах.

Бизнес-планом предусмотрены следующие расходы на рекламу:

  • на начальном этапе (с 7-го месяца от начала строительства и до окончания периода строительства) - из расчета 150 тыс. долл. США ежемесячно;
  • с начала эксплуатации терминала - по 4 тыс. долл. США ежемесячно.

5. Производственный план

5.1. Описание основных производственных процессов

Производственный цикл зернового терминала включают следующие основные технологические операции:

  • прием зерновых и масличных культур из железнодорожного и автотранспорта. Технологией производства предусматривается взвешивание на автомобильных и вагонных весах поступающих зерновых и масличных, прием их из железнодорожного и автотранспорта в зернохранилище с последующей отгрузкой на суда типа «река-море» грузоподъемностью 3000-5000 тн. Возможна прямая (минуя зернохранилище) отгрузка зерновых на суда с железнодорожного и автотранспорта;
  • сушка, доработка и хранение зерновых и масличных. Для сушки зерновых повышенной влажности запроектирован зерносушильный агрегат А1-ДСП-50 производительностью 50 плановых тн/час. Топливом является природный газ.
  • отгрузка зерновых и маслосемян подсолнечника на суда. Проектом предусматривается управление погрузкой судов из кабины оператора на башне отгрузки. Погрузка судов будет осуществляться через отгрузочную галерею с
    4-мя башнями с телескопическими трубами, расположенными на причальной набережной.

Технологией производства предусматривается:

  • прием зерновых в зернохранилище из железнодорожного транспорта потоком 350 тн/час, из автотранспорта - двумя потоками по 350 тн/час;
  • загрузка судов из зернохранилища одним потоком 350 тн/час, или напрямую с железнодорожного транспорта - поток 350 тн/час, со взвешиванием при отгрузке на суда в весовой башне на дозаторе весовом автоматическом
    ДН-4000-Т. Одновременно с загрузкой судна из зернохранилища может производиться дезинсекция зернохранилища и трюмов судна. С этой целью зернохранилище и оборудование на причале оборудуются комплектами распределителей гранул фумигантов, установленных в начале конвейеров, через которые производиться загрузка;
  • очистка одного потока зерна, принимаемого из автотранспорта на четырех сепараторах общей производительностью 350 тн/час;
  • сушка в автономном режиме влажного зерна на зерносушильном агрегате производительностью 50 плановых тн/час. Сушка зерна может производиться независимо от других операций в течение 5 часов (по емкости силосов для сухого и влажного зерна);
  • активное вентилирование зерна в силосах;
  • инвентаризация зерна и проверка веса на автоматическом весовом дозаторе
    ДН-4000-Т в весовой башне;
  • одновременность операций:

-          прием зерновых в зернохранилище из железнодорожного транспорта и одного потока из автотранспорта и загрузка судна из зернохранилища;

      или

-          прием зерновых в зернохранилище двумя потоками из автотранспорта с очисткой одного потока на сепараторах и загрузка судна из зернохранилища;

-          прием зерна в зернохранилище из железнодорожного транспорта;

      или

-          прямая загрузка судна из железнодорожного транспорта, прием в зернохранилище второго потока автотранспорта.

5.2. Расчет потребности и планирование капитальных вложений

Предполагаемый период реализации проекта  во многом зависит от календарного срока начала строительства.

В первую очередь необходимо провести дноуглубительные работы.

Территория участка, выбранная под строительство терминала, площадью 5,0 га располагается на  левом берегу реки Х  в районе п. А (АА р-н). Это пойменная часть Х, что потребует поднять уровень участка на 3 метра над уровнем воды - за счет грунта, поднятого на поверхность при проведении дноуглубительных работ.

Для обеспечения безопасного маневрирования судов предусматривается дноуглубление акватории на площади 30,2 тыс. м2. Объем дноуглубительных работ составит 71 490 м3.

Проведение дноуглубительных работ позволит обеспечить:

  • подход кораблей к причалу (создание фарватера);
  • поднятие уровня участка на 3 м от среднегодового уровня воды, что исключит его затопление;
  • выложенный на берег грунт станет основанием для дальнейшего строительства.

Но при проведении дноуглубительных работ необходимо учитывать ледовую обстановку (если начало строительства придется на зиму) и существующие запреты на ведение  работ на р. Х в периоды нереста рыбы ценных пород. На протяжении последних лет такие запреты действуют с 1 апреля по 30 мая, а затем с 1 июля по 30 сентября.

Cрок строительства составит около 1 года.

Потребность в финансировании для осуществления строительства определена на основании следующих документов:

  • сметного расчета стоимости строительства (объектной сметы), предоставленного Предприятием 1.
  • предварительного графика финансирования строительства, представленного
    Предприятием 1;
  • информации будущих предполагаемых подрядчиков Предприятия 2 о стоимости планируемых работ, которая, по мнению руководства Предприятия 2, рассчитана подрядчиками исходя из максимальных объемов работ и цен. Данная информация подтверждена подрядчиками следующими документами, которые приведены в Приложениях к настоящему бизнес-плану:

-          сводный сметный расчет ЗАО «ZZZ» №½-2003-ССР;

-          сметы №0407-СМ, разработанные ООО «YYY»;

-          письмо ООО «SSS» №42 от 22.11.2004 г. и график производства комплекса работ;

-          письмо проектно-монтажной фирмы «SS» №06/222 от 25.11.2004 г., расчет объема капитальных вложений во внешнее электроснабжение объекта, протокол соглашения о договорной цене на проектно-сметную документацию;

-          письмо ООО «ZZ» №118 от 19.11.2004 г., ориентировочный график финансирования строительства причального сооружения, план-график производства работ по строительству причального сооружения.

Согласно вышеперечисленным документам общая сумма капитальных вложений на этапе строительства объекта составит 646 401 тыс. руб. Расчет стоимости строительства представлен в следующей таблице.

Таблица 24. Предварительный расчет стоимости строительства

№ п/п

Подрядчик

Наименование работ

Стоимость, тыс. руб., с НДС[29]

1.

 

Проектирование и строительство железнодорожного

пути от ст. Х до причала Предприятия 2

206 800

2.

 

Проектно-изыскательские работы и внешнее электроснабжение

 1 541

79 523

3.

 

Строительство гидротехнического сооружения

76 814

4.

 

Строительство элеватора

264 623

5.

 

Подвод газа

9 975

6.

 

Система безопасности и пограничного контроля

7 125

Итого:

 

646 401

Ориентировочный график финансирования строительства терминала                              Предприятия 2 представлен в следующей таблице.

Таблица 25. Ориентировочный график финансирования строительства

Месяц с начала

строительства

Наименование работ

Сумма с НДС в постоянных ценах,
тыс. руб.[30]

1

 

Подготовительные работы по организации гидронамыва, дноуглубительные работы

8 014

Проектно-изыскательные работы по газу

1 425

Проектно-изыскательные работы по линии электропередач (ЛЭП)

1 541

Строительство подъездного железнодорожного пути

15 375

Итого:

26 355

2

Дноуглубительные работы

5 000

Вертикальная планировка

81 576

Строительство подъездного железнодорожного пути

39 708

Строительство ЛЭП

13 163

Подвод газа

1 425

Итого:

140 873

3

Дноуглубительные работы

3 800

Вертикальная планировка, строительство приемных устройств

23 749

Строительство подъездного железнодорожного пути

39 708

Подвод газа

1 425

Строительство ЛЭП

13 164

Итого:

81 847

4

Приобретение шпунта, металлической трубы, металлоизделий для изготовления трубошпунта, отбойных устройств, металлоконструкций, железобетона

10 000

Строительство приемных устройств, забивка свай, устройство ростверков

23 749

Строительство подъездного железнодорожного пути

39 708

Подвод газа

1 425

Строительство ЛЭП

13 163

Итого:

88 046

5

Монтаж силосов, приемное устройство, забивка свай

26 576

Продолжение работ по причальной стенке

6 000

Строительство подъездного железнодорожного пути

12 050

Строительство ЛЭП

13 163

Подвод газа

1 425

Итого:

59 214

6

Погружение шпунта, маячных свай, работа на воде, формирование откосов

12 000

Приемное устройство, забивка свай, монтаж силосов, зерноочистительных и весовых башен, монтаж зерносушилки

26 576

Строительство подъездного железнодорожного пути

12 050

Строительство ЛЭП

13 163

Подвод газа

1 425

Итого:

65 214

7

Изготовление металлоконструкций, приобретение инертных материалов, ж/б плит, груновка, монтаж конструкций на площадке строительства,
формирование комплекса металла и ж/б изделий

10 000

Приемное устройство, забивка свай, монтаж силосов, зерноочистительных и весовых башен, монтаж галерей, технологического и электротехнического оборудования, строительство АБК, мех. мастерских, лаборатории с весами, монтаж зерносушилки

16 576

Строительство подъездного железнодорожного пути

12 050

Строительство ЛЭП

13 706

Подвод газа

1 425

Итого:

53 757

8

Изготовление металлоконструкций, приобретение инертных материалов, ж/б плит, грунтовка, монтаж конструкций на площадке строительства,
формирование комплекса металла и ж/б изделий

8 000

Приемное устройство, забивка свай, силосов, зерноочистительных и весовых башен, монтаж галерей, технологического и электротехнического оборудования, строительство АБК, мех. мастерских, лаборатории
с весами, монтаж зерносушилки

16 576

Строительство подъездного железнодорожного пути

12 050

Итого:

36 626

9

Терминал, пожарные резервуары с насосной

16 576

Строительство подъездного железнодорожного пути

12 050

Итого:

28 626

 

10

Работы на воде, монтаж металлоконструкций, опалубки, укладка бетона, анкеровка, обратная засыпка, уплотнение

7 000

Терминал, галереи, механизм отгрузки, автоматика, очистные сооружения

11 517

Строительство подъездного железнодорожного пути

12 050

Монтаж системы безопасности и пограничного контроля

3 562

Итого:

34 129

11

Дноуглубительные работы, окончательные мероприятия по завершению строительства

6 000

Терминал, окончание строительства

11 576

Система безопасного и пограничного контроля

3 562

Итого:

21 138

12

Причал, сдача объекта

1 000

Терминал, сдача объекта

9 576

Итого:

10 576

Всего:

646 401

Планируется, что основную часть работ будет выполнять ЗАО «ZZZ». Согласно сводному сметному расчету №½-2003-ССР стоимость строительства элеватора емкостью
40 000 тн составляет 264 623 тыс. руб. При этом ЗАО «ZZZ» планирует выполнить все объемы работ согласно проекту, включая асфальтирование территории элеватора, строительство очистных сооружений, водонапорной башни, внутриплощадочных инженерных сетей (электрики, водопровода, канализации). В стоимость работ не входят затраты по строительству железной дороги, подвод электроэнергии и газа к строительной площадке, дноуглубительные работы и намыв территории, стоимость гидротехнических сооружений на воде.

Строительство причального сооружения планируется выполнить согласно сметам
 №0407-СМ, разработанным ООО «ZZ», на общую сумму 76 814 тыс. руб.

Таким образом, общая сметная стоимость строительства составляет 646 401 тыс. руб. Данная стоимость приведена с учетом всех планируемых затрат на строительство объекта  согласно разделам сводного сметного расчета.

6. Организационный план

6.1. Управление производством и предприятием

Управление зерновым терминалом осуществляется штатом АУП. Для обслуживания портового элеватора требуется 152 человека, в том числе в  максимальную смену -
68 человек, в сутки - 94 человека.

Ремонт оборудования предусматривается в проектируемых мастерских. В проекте предусмотрен дежурный эксплуатационный персонал.

Управление портовым элеватором автоматизированное, осуществляется из поста управления.

Предприятие не позднее, чем за три месяца до окончания строительства укомплектовывается кадрами:

  • рабочие - на 80% от общей численности;
  • цеховой ИТР - на 100%;
  • общезаводские служащие - на 80% от общей численности.

Требования, предъявляемые к персоналу, следующие:

  • основной инженерно-технический персонал должен иметь опыт работы на аналогичных предприятиях;
  • рабочие основных профессий до ввода в эксплуатацию должны пройти обучение на аналогичных предприятиях.

Обучить предстоит трех человек, в том числе:

  • аппаратчик сушильной установки - 1 чел.;
  • оператор погрузки зерна в суда - 1 чел.;
  • весовщик - 1 чел.

В настоящее время численность персонала Предприятия 2 составляет три человека, в том числе:

  • генеральный директор Иванов И.И.
  • зам. генерального директора Петров П.П.
  • главный бухгалтер Сидорова И.И.

В данном разделе приведена подробная характеристика топ-менеджеров Предприятия 2.

6.2. Организационная структура предприятия

Численность административно-управленческого персонала зернового терминала приведена в следующей таблице:

Таблица 26. Численность АУП и производственного персонала зернового терминала

№№

Наименование

Количество человек

в максим.

смену

в сутки

всего среднеспис.состав

1.

Всего

68

94

152

2.

Административно-управленческий персонал

13

13

13

3.

Производственный персонал, всего

40

65

115

 

приемная лаборатория

2

4

8

 

производственно-техническая лаборатория

4

6

10

 

механический участок

8

10

14

 

энергетический участок

6

11

21

 

ж/д участок

6

9

15

 

Прочие

14

25

47

4.

Вспомогательный персонал

15

16

24

 

Охрана

4

5

13

 

административно-бытовой корпус

6

6

6

 

Буфет

4

4

4

 

Медпункт

1

1

1

7. Финансовый план

7.1. Обоснование расходов и доходов

Исходные данные, на основании которых выполнены расчеты в настоящем бизнес-плане, представлены в следующей таблице:

Таблица 27. Обоснование расходов и доходов по проекту

№№

Наименование

Ед.изм.

Значение

Примечание

1.

Затраты на начальном этапе

долл. США

1 431 096

по данным заказчика

1.1.

   Затраты на начальном этапе в рублях

руб.

40 500 017

по курсу, указанному в п. 6

настоящей таблицы

2.

Стоимость оборудования

руб.

37 357 816

по данным заказчика

 

Стоимость оборудования по амортизационным группам

2.1

Стоимость (без НДС)

тыс. руб.

2 375,81

срок полезного использования

4 года

2.2.

Стоимость (без НДС)

тыс. руб.

486,81

срок полезного использования

5 лет

2.3

Стоимость (без НДС)

тыс. руб.

13 909,78

срок полезного использования

6 лет

2.4.

Стоимость (без НДС)

тыс. руб.

5 678,08

срок полезного использования 9 лет

2.5.

Стоимость (без НДС)

тыс. руб.

3 347,12

срок полезного использования 13 лет

2.6.

Стоимость (без НДС)

тыс. руб.

5 861,58

срок полезного использования 15 лет

3.

Годовой грузооборот терминала

тн.

1 500 000

по заданию на
проектирование

4.

Количество рабочих дней в году

дн.

330

5.

Цены на услуги по перевалке

зерновых и масличных культур, в т.ч. НДС

долл. США/тн

10,03

по данным заказчика

6.

Курс доллара

руб./долл. США

28,3

по данным заказчика

для расчета рублевого

эквивалента исходных данных,

указанных в долларах США

7.

Цены на услуги по перевалке

зерновых и масличных культур, в т.ч. НДС

руб./тн

283,85

по курсу, указанному в п. 6

настоящей таблицы

8.

Проведение таможенной процедуры

долл. США/тн

1,77

по данным заказчика

9.

Проведение таможенной процедуры

руб./тн

50,09

по курсу, указанному в п. 6

настоящей таблицы

10.

Операционные расходы 

10.1.

   Расходы на персонал 

10.1.1.

       График работы

смен.

2

по заданию на
проектирование

10.1.2.

       Среднесписочный состав АУП

чел.

13

10.1.3.

       Среднесписочный состав
       производственного персонала

чел.

115

10.1.4.

       Среднесписочный состав
       вспомогательного персонала

чел.

24

10.1.5.

       Всего среднесписочный состав

чел.

152

10.1.6.

       Среднемесячная заработная плата
       одного работника

руб.

10 000

по данным заказчика

10.2.

   Расход природного газа

т.у.т./год

225

по заданию на
проектирование

10.2.1

       Действующий тариф на природный газ

руб./1000 м3

1 105,65

по официальным данным

о средних ценах в регионе 

10.3.

   Расход электроэнергии

тыс. кВт.ч/
год

9 620

по заданию на
проектирование

10.3.1.

       Действующий тариф на электроэнергию

руб./кВт.ч

2,77

 по данным заказчика

10.4.

   Расходы на аренду земли

руб./квартал

9 375

 по данным заказчика

10.5.

   Общехозяйственные расходы

%

5%

ежемесячно от ФОТ

10.6.

   Расходы на рекламу на этапе строительства

долл. США

150 000

 по данным заказчика

10.6.1.

       Расходы на рекламу на этапе

       строительства

руб.

4 245 000

равномерными
ежемесячными платежами в течение последних шести месяцев периода строительства

10.7.

   Ежемесячные расходы на рекламу
   при эксплуатации терминала

долл. США

4 000

по данным заказчика 

10.7.1.

       Ежемесячные расходы на рекламу
       при эксплуатации терминала

руб.

113 200

равномерными
ежемесячными платежами с начала
эксплуатации проекта

10.8.

    Непредвиденные расходы

%

0,5%

от выручки

10.9.

    Затраты на запчасти и
    ремонт оборудования

%

1,0%

от суммы первоначальных

капитальных вложений

(с НДС)

10.10.

    Страхование      

%

0,12%

от первоначальной стоимости оборудования (без НДС) 

11.

    Налоговый режим

 

 

 

11.1.

  НДС

%

18%

по законодательству РФ

11.2.

  Налог на прибыль

%

24%

по законодательству РФ

11.3.

  Налог на имущество

%

2,2%

по законодательству РФ

АА обл.

11.4.

  ЕСН

%

26%

по законодательству РФ

12.

Прочие данные

 

 

 

12.1.

Норма амортизационных отчислений

для зданий и сооружений

%

5%

согласно Классификатору основных средств (Постановление Правительства №1 от 01.01.2002г.) 7 группа: срок
полезного использования

20 лет

12.2.

Годовая ставка дисконтирования (discount rate)

%

14,00%

расчет приведен в п. 7.2.

настоящего бизнес-плана

12.2.1.

 Месячная ставка дисконтирования

%

1,10%

расчет по формуле,
обратной начислению
сложных процентов*

* Примечание: Расчет произведен с целью избежания эффекта ежемесячного реинвестирования начисляемых сложных процентов. Для определения месячной ставки дисконтирования j годовая эффективная ставка i пересчитывается в номинальную для периода m=12 месяцев по формуле: j=(1+i)1/m -1

Данные по предполагаемой загруженности мощностей терминала и прогнозируемым объемам реализации услуг рассчитывались по умеренно-оптимистическому сценарию реализации бизнеса на основании информации, представленной в разделе «Маркетинговое исследование». Расчеты произведены с учетом фактора сезонности годовой загрузки терминала, исходя из предположения о максимальной загрузке в период с августа по ноябрь и минимальной - в период с января по май. При этом предусмотрено, что в июне все производственные мощности терминала приостанавливаются на  технологический перерыв.

Оборудование зернового терминала Предприятие 2, отнесено к разным амортизационным группам в соответствии со следующей таблицей:

Таблица 28. Срок амортизации оборудования

№№

Наименование

Срок амортизации

 Сумма с НДС,

тыс. руб.

Минимальный

Максимальный

1.

Изделия из фарфора и стекла

3

5

4,84

2.

Вентиляторы

3

6

       2 668,57  

3.

Нории

5

7

       3 542,67  

4.

Авторазгрузчики

5

7

          855,11  

5.

Скальпиратор У2 УСК-1             

5

7

          408,05  

6.

Батарейные циклоны

5

5

          574,44  

7.

Вулканизатор конвейерных лент

5

7

            76,54  

8.

Конвейеры для зерна

5

7

       8 535,12  

9.

Оборудование котельной

10

15

       1 357,00  

10.

Топка

10

20

       2 916,66  

11.

Трансформаторная подстанция

10

15

       2 592,60  

12.

Шнек зачистной

5

7

       2 282,34  

13.

Установочное оборудование

5

7

            58,42  

14.

Весы автомобильные на тензометрических

датчиках ВА60-18

7

10

          539,78  

15.

Лабораторное оборудование

3

5

          130,04  

16.

Сепаратор магнитный СМП-350

5

7

          228,04  

17.

Сепаратор зерноочистительный А1-БИС-100

5

7

       2 949,79  

18.

Галерея конвейерная надземная

7

10

          493,53  

19.

Дозатор весовой ДН-2000 с подвесовым

бункером и задвижкой с эл.приводом

5

7

          347,52  

20.

Устройство отпуска на воду с эл.лебедками 

г/п 3,5тн, роликами, блоками и трубами 

длиной 12м, производительностью 350т/час                                                                                                                                           

7

10

       2 482,90  

21.

Клапаны

5

7

          125,07  

22.

Циклон А1-БЛЦ

5

7

          259,72  

23.

Задвижки

5

7

          745,16  

24.

Прочее

7

10

       3 183,92  

Итого:

 

 

      37 357,82  

Согласно вышеприведенной таблице в бизнес-плане определены средние сроки службы оборудования проектируемого зернового терминала и соответствующие предполагаемые сроки выбытия отдельных объектов основных средств по причине морального и физического износа. При этом предусматривается замена выбывших основных средств вновь приобретенными элементами оборудования по стоимости в номинальных ценах, т.е. с учетом инфляции. Поступление основных средств отражено в бизнес-плане с учетом того, что в соответствии со статьей 27 ПБУ 6/01 затраты на восстановление объекта увеличивают его первоначальную стоимость, поскольку в результате модернизации и реконструкции улучшаются первоначально принятые нормативные показатели функционирования объекта. Расчет амортизации основных средств и налога на имущество представлен в Приложении №5.

Расчет показателей коммерческой эффективности проекта произведен в рыночных ценах с учетом ставок налогов и отчислений, действующих на момент разработки бизнес-плана. При этом периодичность и порядок уплаты налогов не указаны, поскольку они принимаются  согласно действующему законодательству РФ.

Однако, при исчислении налогов, был учтен ряд особенностей:

1.      При исчислении НДС учитывается, что организационно-экономический механизм реализации проекта принят для случая, когда функции инвестора (путем привлечения кредитов и займов) и заказчика объединены в одном юридическом лице - Предприятии 2. В соответствии с п. 6 статьи 171 НК РФ налоговым вычетам подлежат суммы налога, предъявленные заказчику (налогоплательщику) подрядными организациями при проведении ими капитального строительства, сборке (монтаже) основных средств. При этом п. 5 статьи 172 НК РФ уточнено, что указанные вычеты производятся по мере постановки на учет соответствующих объектов завершенного капитального строительства, следовательно,  с месяца, следующего за месяцем ввода в эксплуатацию - с момента начала начисления амортизации.  Таким образом, право на налоговый вычет и порядок его проведения обусловлены следующими факторами:

  • законченный строительством объект учитывается на балансе инвестора или заказчика;
  • сумма НДС определяется тем, что все работы на этапе капитального строительства будут оплачены инвестором или заказчиком, выполнены подрядными организациями, их стоимость будет включать НДС в размере 18%, и на каждый вид работ подрядными организациями налогоплательщику будут предоставлены счета-фактуры;
  • завершение капитального строительства и постановка объекта на учет осуществляется в 12-ом месяце с момента начала строительства. Следовательно, принятие НДС к вычету производится в 13-ом месяце с момента начала строительства (с момента начала начисления амортизации).

2.      При исчислении налога на прибыль отражен перенос убытков на будущее согласно статьи 283 НК РФ из расчета, что совокупная сумма переносимого убытка ни в каком отчетном (налоговом) периоде не может превышать 30% исчисленной налоговой базы.

3.      Порядок исчисления налога на имущество отражен в соответствии с главой 30 НК РФ и Областным законом АА области №43-ЗС от 27.11.2003 «О налоге на имущество организаций» (в редакции Областных законов N59-ЗС от 25.12.2003 г., №131-ЗС от 13.07.2004 г., №142-ЗС от 27.09.2004 г.).

Расчет налогов приведен в Приложениях №№4, 5.

7.2. Расчет денежного потока

Денежный поток - зависимость от времени денежных поступлений и платежей при реализации генерирующего его проекта, определяемая для всего расчетного периода.

На каждом шаге денежный поток характеризуется:

  • притоком, равным размеру денежных поступлений на этом шаге;
  • оттоком, равным платежам на этом шаге;
  • сальдо (эффектом), равным разности между притоком и оттоком.

В качестве притока от операционной деятельности выступает выручка от реализации продукции. В качестве оттока - величина расходов, связанных с производством и реализацией продукции, и внереализационных расходов.

В качестве притока от инвестиционной деятельности выступает выручка от продажи активов, поступления за счет уменьшения собственного оборотного капитала

Моделирование  денежных потоков доходов и расходов осуществлялось в номинальных (прогнозных) ценах на потребляемые ресурсы и оказываемые услуги, что обусловлено существенным влиянием фактора инфляции на результаты  эффективности проекта. Экономико-математическая модель расчета показателей эффективности проекта построена с использованием программного продукта Excel.

Переменные цены рассчитывались по шагам расчетного периода. На начальном этапе они были приняты, исходя из фактических цен на соответствующем этапе. Динамика переменных цен на последующих шагах рассчитывалась на основании  прогнозируемых темпов инфляции по данным Минэкономразвития РФ на период 2005-2007 гг.., и экстраполяции сложившихся тенденций на последующие периоды. Общий прогноз темпов инфляции на период 2005-2014 гг.. представлен в следующей таблице. 

Таблица 29. Прогноз темпов инфляции на период 2005-2025 гг..

№№

Показатели

2005 г.

2006 г.

2007 г.

2008 г.

2009 г.

2010-

2025 гг..*

1.

Инфляция за период,

индекс цен в %

108,5%

107,5%

106,0%

105,0%

104,0%

104,0%

* Примечание: указаны значения ежегодных темпов инфляции в период с 2010 по 2014 гг.

Капитальные вложения отражены в бизнес-плане в фактических ценах на момент расчета бизнес-плана, поскольку общая стоимость строительно-монтажных работ согласно сметно-нормативной документации является величиной расчетной, позволяющей учесть предполагаемое повышение цен.

Дефлирование - процедура пересчета цен товаров и услуг текущего года в цены года, взятого в качестве базисного, т.е. приведение показателей денежного потока к единому уровню цен.

Применение процедуры дефлирования позволяет получить наиболее достоверную оценку эффективности и инвестиционной привлекательности проекта, поскольку отражает реальную доходность инвестиций путем корректировки доходов на темп инфляции.

При последующем дисконтировании такого денежного потока норма дисконта отражает не номинальную, а реальную доходность альтернативных вложений и потому оказывается более стабильной и сопоставимой с нормами дисконта для инвесторов.

С целью отражения не номинальной, а реальной доходности от вложений в проект, в бизнес-плане общий поток наличности был продефлирован (т.е. «очищен» от влияния инфляции), и на его основе рассчитывались показатели эффективности проекта.

При этом неравномерное распределение денежного потока внутри шага расчета учтено в модели расчета путем применения коэффициента распределения для каждого из элементов доходов и затрат. Расчет коэффициентов распределения произведен в соответствии с Методическими рекомендациями по оценке эффективности инвестиционных проектов.[31]

Расчет денежных потоков от операционной, инвестиционной деятельности и показателей коммерческой эффективности проекта представлен в Приложении №1.

7.2. Анализ рисков

Реализуемость и эффективность проекта зависят от условий его реализации. При этом конкретные условия реализации проекта заранее неизвестны, что определяет наличие факторов неопределенности и риска при реализации проекта.

Неопределенность - неполнота или неточность информации об условиях реализации проекта.

Риск - возможность возникновения таких условий, которые приведут к негативным последствиям для всех или отдельных участников проекта.

В настоящее время, общая система учета факторов неопределенности в расчетах эффективности проектов не сформирована. Также не существует общей теории измерения финансового риска.

Специалисты ЗАО «НКГ «Х» в рассматриваемом проекте учли отдельные факторы неопределенности и риска следующим образом:

- путем отражения отдельных мер, предусматривающих стабилизацию реализуемости проекта, на этапе формирования организационно-экономического механизма;

- путем включения премий за риск при расчете нормы дисконта;

- путем многофакторного анализа устойчивости проекта к возможным изменениям условий его реализации.

Учет факторов неопределенности и риска при формировании организационно-экономического механизма

В качестве мер, предусматривающих стабилизацию проекта, на этапе формирования его организационно-экономического механизма специалисты ЗАО «НКГ «Х» предусмотрели следующие:

1. Резервирование.

В проекте специалистами ЗАО «НКГ «Х» предусмотрены три вида резервов:

- резервирование финансовых средств;

- резервирование затрат на непредвиденные расходы;

- резервирование средств на закупку запчастей и проведение ремонта оборудования.

Резервирование финансовых средств в проекте учтено путем отражения суммы капитальных вложений согласно данным проектной документации. При этом, по информации предприятия-оператора проекта,  стоимость СМР, указанная в проектных материалах, установлена подрядчиками исходя из максимальных расценок и завышена на
30-35%. Данный вывод сформирован специалистами предприятия-оператора проекта экспертным путем на  основании:

- анализа информации о реализации подобных проектов на территории АА области;

- анализа информации о практике установления цен подрядчиками, взаимодействия подрядчиков с заказчиками и проведения СМР на территории АА области.

Следовательно, резерв финансовых средств, привлекаемых для реализации проекта на этапе капитального строительства, составляет 30-35% от суммы первоначальных капитальных вложений по проекту.

Резерв затрат на непредвиденные расходы предусмотрен специалистами ЗАО «НКГ «Х» в размере 0,5% от денежной выручки, определяемой в прогнозных ценах.

Резервирование средств на закупку запчастей и ремонт оборудования предусмотрено специалистами ЗАО «НКГ «Х» в размере 1% в год от суммы первоначальных капитальных вложений.

2. Страхование.

Специалистами ЗАО «Х» в проекте предусмотрены страховые выплаты в размере 0,12% в год от первоначальной стоимости оборудования. Размер страховых выплат определен на основании анализа информации страховых компаний о страховании подобного вида сооружений.

Учет факторов неопределенности и риска при расчете ставки дисконтирования

Один из основных принципов оценки эффективности инвестиционных проектов требует сопоставления связанных с проектом результатов и затрат на протяжении всего периода его реализации. Для этого результаты и затраты, относящиеся к разным моментам времени должны быть предварительно приведены в сопоставимый вид.

Процедура, позволяющая приводить разновременные затраты и результаты в данном денежном потоке к сопоставимому виду с учетом их различной предпочтительности (неравноценности), называется дисконтированием.

Норма дисконта отражает скорректированную с учетом инфляции минимально приемлемую для инвестора доходность вложения капитала при альтернативных и доступных на рынке безрисковых направлениях вложений.

В современных российских условиях таких направлений практически нет, поэтому норма дисконта обычно считается постоянной во времени и определяется путем корректировки доходности доступных альтернативных направлений вложения капитала с учетом факторов инфляции и риска.

Норма дисконта, не включающая премии за риск (безрисковая норма дисконта), отражает доходность альтернативных безрисковых направлений инвестирования.

По мнению специалистов ЗАО «НКГ «Х» наиболее безрисковым вложением средств являются вложения в государственные облигации РФ, номинированные в национальной валюте. Таким образом, в качестве безрисковой ставки специалистами принята ставка доходности по облигациям федерального займа с амортизацией долга ОФЗ-АД 46018 со сроком погашения в 2021 г., которая на 01.01.2005 г. составила 8,76%.

Реальная безрисковая рублевая ставка дисконтирования - это безрисковая норма дисконта, скорректированная с целью устранения влияния инфляции.

Расчет реальной безрисковой рублевой ставки дисконтирования выполнен с использованием формулы Фишера приведен в следующей таблице:

Таблица 30. Расчет реальной безрисковой рублевой ставки дисконтирования

№№

Показатели

значения

1.

Среднегодовой темп внутренней рублевой инфляции в 2005-2025 гг., %*

4,52

2.

Доходность по ОФЗ-АД 46018

8,76

3.

Реальная годовая процентная ставка по облигациям

4,06

Норма дисконта, включающая поправку на риск (премии за риск), отражает доходность альтернативных направлений инвестирования, характеризующихся тем же риском, что и инвестиции в данный проект.

При расчете премии за риск использовался кумулятивный метод, при котором в общем случае в величине премии за риск учитываются три типа рисков, связанных с реализацией инвестиционного проекта:

  • страновой риск (систематический риск);
  • риск ненадежности участников проекта (несистематический риск);
  • риск неполучения предусмотренных проектом доходов (несистематический риск).

В расчетах коммерческой и общественной эффективности страновой риск учитывается обычно по проектам, осуществляемым за рубежом, или с иностранным участием, или с иностранной валютой расчетов, поэтому, при расчете величины премии за риск по проекту, премия за данный вид риск не учитывалась[32].

Риск ненадежности участников проекта обычно усматривается в возможности непредвиденного прекращения реализации проекта, обусловленного:

  • нецелевым расходованием заемных средств;
  • финансовой неустойчивостью фирмы, реализующей проект;
  • недобросовестностью, неплатежеспособностью, юридической недееспособностью других участников проекта (например, строительных организаций, поставщиков сырья), их ликвидацией или банкротством. Этот риск наиболее существенен по отношению к малым предприятиям.

Размер премии за риск ненадежности участников проекта определяется каждым конкретным участником проекта с учетом своих функций и принятых обязательств, а также обязательств других участников перед ним. Обычно поправка на этот вид риска не превышает 5%[33], однако ее величина существенно зависит от того, насколько детально проработан организационно-экономический механизм реализации проекта, насколько учтены в нем опасения участников проекта.

В связи с недостаточностью информации о финансовом положении и деловой репутации предприятий - участников проекта (возможность неплатежей, банкротств, срывов договорных обязательств) премия за данный вид риска при расчете эффективности проекта принята в размере  2,5%.

Риск неполучения предусмотренных проектом доходов обусловлен техническими, технологическими и организационными решениями проекта, случайными колебаниями объема производства и цен на продукцию и ресурсы.

Премию за данный тип риска рекомендуется определять пофакторным расчетом, суммируя влияние учитываемых факторов в соответствии со следующей таблицей:

Таблица 31. Влияние отдельных факторов на величину премии за риск[34]

№№

Факторы и их градация

Прирост премии за риск, %

1.

Необходимость проведения НИОКР с заранее неизвестными результатами силами специализированных научно-исследовательских и/или проектных организаций:

 

1.1.

продолжительностью НИОКР менее 1 года

3-6

1.2.

продолжительностью НИОКР свыше 1 года:

 

1.2.1.

НИОКР выполняются силами одной специализированной организации

7-15

1.2.2.

НИОКР носят комплексный характер и выполняются силами нескольких специализированных организаций

11-20

2.

Характеристика применяемой технологии*:

 

2.1.

Традиционная

0

2.2.

Новая

2-5

3.

Неопределенность объемов спроса и цен на производимую продукцию

 

3.1.

Существующую

0-5

3.2.

Новую

5-10

4.

Нестабильность (цикличность, сезонность) производства и спроса**

0-3

5.

Неопределенность внешней среды при реализации проекта (горно-геологические, климатические и иные природные условия, агрессивность внешней среды и т.п.)

0-5

6.

Неопределенность процесса освоения применяемой техники или технологии. Наличие у участника возможности обеспечить соблюдение технологической дисциплины

0-4

 

* Более высокие значения отвечают технологиям, требующим более высоких затрат на содержание и ремонт оборудования, если динамика этих затрат в течение всего срока службы оборудования не исследована.

** Нестабильность рассматривается как фактор риска, если только в расчет денежных потоков заложены сглаженные (например, среднегодовые) объемы производства и реализации продукции без учета циклических и сезонных колебаний.

При расчете ставки дисконтирования были учтены следующие премии за риск:

  • неопределенность внешней среды при реализации проекта - 2,5%.

Неопределенность внешней среды при реализации проекта в значительной мере определяется неопределенностью климатических условий, которые, в свою очередь, могут влиять на результаты эффективности (ухудшение ледовой обстановки, возможность стихийных бедствий и др.). Кроме того,  терминал оказывает услуги по перевалке зерновых, валовой сбор которых во многом зависит от погодных условий. Никогда не бывает одинаково урожайных лет для всех зерновых культур. Постоянно возникают избытки одних сортов и дефицит других. Особенно часто возникает дефицит  семян подсолнечника. Вместе с тем, наличие универсальной причальной стенки, позволяющей принимать и отправлять генеральные грузы, влияет на размер премии за данный вид риска в сторону уменьшения, поэтому премия за риск установлена на уровне 2,5%.

  • неопределенность объемов спроса и цен на оказываемые терминалом услуги -5%.

Неопределенность объемов спроса и цен на услуги терминала обусловлена появлением новых конкурентов, деятельностью существующих конкурентов. Во избежание неоправданных рисков на начальном этапе функционирования терминала планируется воспользоваться услугами крупных международных  трейдеров, активно действующих на  южно-российском рынке зерновых.

Таким образом, ставка дисконтирования для оценки коммерческой эффективности инвестиционного проекта составит:

4,06+2,5+2,5+5=14,06%.

В дальнейших расчетах принято округленное значение ставки дисконтирования в размере 14%.

Учет факторов неопределенности и риска при анализе чувствительности проекта

Анализ чувствительности коммерческой эффективности проекта был выполнен по следующим параметрам:

  • изменение денежной выручки;
  • изменение капитальных затрат;

Результаты расчета отражены в следующих таблицах:

Таблица 32. Чувствительность коммерческой эффективности проекта к изменению денежной выручки

Показатели

Значения

Отклонение параметра от базового, %

-20%

-15%

-10%

0%

Выручка в % от базовой

80%

85%

90%

100%

Выручка от реализации услуг, тыс. руб

11 051 269

11 741 973

12 432 677

13 814 086

Чистый недисконтированный доход, тыс. руб.

2 526 828

2 773 042

3 019 228

3 511 465

Чистый дисконтированный доход (ЧДД), тыс. руб.

208 074

275 470

342 803

477 145

Срок окупаемости, лет

6,9

6,7

6,5

5,9

Срок окупаемости с учетом дисконтирования, лет

более 10 лет

более 10 лет

9,9

8,7

Индекс доходности дисконтированных инвестиций (ИДД)

1,32

1,43

1,53

1,73

При анализе чувствительности проекта к изменению первоначальных капитальных затрат в качестве возможностей для их снижения рассматривались предполагаемые, по мнению заказчика-застройщика Предприятие 2, варианты:

  • стоимость строительно-монтажных работ по проекту, а следовательно и первоначальные капитальные затраты, возможно снизить на 35%, поскольку на предварительном этапе подрядчики определили цены, исходя из максимальных расценок;
  • стоимость строительно-монтажных работ по проекту, а следовательно и первоначальные капитальные затраты, возможно снизить на 20-22%, в том случае, если изменить проект строительства терминала следующим образом:

-          не осуществлять строительство железнодорожной ветки до зернового терминала, а приобрести один из имеющихся тупиков;

-          перенести разгрузочный пост с территории терминала в тупик;

-          смонтировать дополнительную емкость (3 300 тн) рядом с разгрузочным постом;

-          предусмотреть возможность автотранспортом завозить грузы с разгрузочного поста на территорию терминала.       

Таблица 33. Чувствительность коммерческой эффективности проекта к изменению капитальных затрат

Показатели

Значения

Отклонение параметра

от базового, %

-35%

-25%

-15%

0%

10%

25%

Капитальные вложения в %

от базовых

65%

75%

85%

100%

110%

125%

Капитальные вложения на этапе строительства, тыс. руб.

420 160

484 800

549 441

646 401

711 041

808 001

Чистый недисконтированный доход, тыс. руб.

3 742 773

3 676 763

3 610 702

3 511 465

3 445 135

3 345 513

Чистый дисконтированный доход (ЧДД), тыс. руб.

689 489

629 012

568 408

477 145

415 891

323 719

Срок окупаемости, лет

4,8

5,2

5,6

5,9

6,3

6,7

Срок окупаемости с учетом дисконтирования, лет

6,4

6,9

7,7

8,7

9,5

более 10 лет

Индекс доходности дисконтированных инвестиций (ИДД)

2,57

2,26

2,01

1,73

1,58

1,41

Анализ  эластичности чистой приведенной стоимости по выручке, капитальным затратам и грузообороту представлен в следующей таблице:

Таблица 34. Анализ эластичности NPV

Показатели

Эластичность NPV

Рейтинг влияния фактора риска на NPV

Вероятность изменения значения фактора риска

Изменение NPV на 1 % изменения выручки, %

2,7

Высокий

Высокая

Изменение NPV на 1 % изменения капитальных затрат, %

1,2

Низкий

Средняя

Изменение NPV на 1 % изменения грузооборота, %

2,7

Высокий

Высокая

Таким образом, на реализуемость и эффективность проекта значительное влияние окажут показатели грузооборота терминала и цены на оказываемые услуги по перевалке зерновых.

7.3. Выбор расчетного периода показателей проекта, расчет основных показателей эффективности инвестиционного проекта, оценка эффективности проекта

Выбор продолжительности расчетного периода проекта

При оценке эффективности проекта необходим учет всех последствий проекта. Это означает, что, прерывая расчетный период до завершения проекта, нужно учесть те последствия, которые будут иметь место после расчетного периода. Обычно «отбрасываемую» часть периода реализации проекта именуют «хвостом» или послеплановым периодом, а проблему ее учета в расчетах эффективности - проблемой «хвоста».

Наиболее целесообразным методом решения проблемы «хвоста» представляется учет послепланового периода путем прогнозирования доходов[35].

Метод прогнозирования доходов  при расчете бизнес-плана был реализован следующим образом:

  • длительность расчетного периода по проекту составляет 21 год (2005-2025 гг..). Вариантные расчеты показали, что 21 год является оптимальным сроком и ЧДД при данном расчетном периоде является максимальным;
  • при моделировании денежных потоков введен «дополнительный» шаг расчетного периода - 11 лет (2015-2025 гг..). Таким образом, период эксплуатации терминала составит 20 лет (что соответствует полезному сроку использования основных сооружений). Специалистами сделано предположение, что по истечении указанного периода потребуется реконструкция или модернизация объекта, однако это будет являться самостоятельным проектом, который характеризуется собственной эффективностью. Было бы неправомерно отнести эффект реконструкции или модернизации терминала на счет исходного проекта данного зернового терминала. Поэтому горизонт расчета показателей эффективности проекта выбран исходя из сроков завершения строительства и эксплуатации терминала до момента возникновения необходимости в реконструкции или модернизации;
  • на «дополнительном» шаге были спрогнозированы годовые денежные потоки доходов и расходов в номинальных (прогнозных) ценах, исходя из предположения, что в указанный период не ожидается каких-либо технических и финансовых проблем, и по окончании расчетного периода предприятие будет обеспечивать примерно такие же доходы;
  • после этого расчеты проводились в обычном порядке.

Оценка эффективности проекта

Согласно рекомендациям ЮНИДО, процесс оценки эффективности проекта осуществляется в два этапа:

  • общая оценка проекта в целом и определение целесообразности его дальнейшей разработки;
  • конкретная оценка эффективности участия в проекте каждого из участников.

На первом этапе организационно-экономический механизм реализации проекта неизвестен или известен только в самых общих чертах, состав участников проекта также не определен. В этих условиях о «привлекательности» проекта можно судить только по показателям общественной и коммерческой эффективности в целом. Какому из этих показателей отдать приоритет, зависит от общественной значимости (масштаба) проекта, от того, оказывает ли реализация проекта (или отказ от него) существенное или заметное влияние на социально-экономические параметры внешней среды. Для локальных проектов оценивается только их коммерческая эффективность и если она оказывается приемлемой, то переходят ко второму этапу оценки.

Показатели общественной эффективности учитывают социально-экономические
последствия осуществления ИП для общества в целом, в том числе как непосредственные результаты и затраты проекта, так и «внешние»: затраты и результаты в смежных секторах экономики, экологические, социальные и иные внеэкономические эффекты.

Показатели общественной эффективности инвестиционного проекта отражают эффективность проекта с точки зрения общества в предположении, что оно получает все результаты и несет все затраты, связанные с реализацией проекта, и позволяют оценить целесообразность расходования ресурсов (количество которых в экономике ограничено) именно на осуществление данного проекта.

Показатели коммерческой эффективности проекта учитывают финансовые последствия для участника, реализующего проект, в предположении, что он производит все необходимые для реализации проекта затраты и пользуется всеми его результатами.

Эффективность проекта в целом оценивается для презентации проекта и определения в связи с этим привлекательности проекта для потенциальных инвесторов. Показатели эффективности проекта в целом характеризуют с экономической точки зрения технические, технологические, организационные проектные решения.

Так как эффективность проекта «в целом» оценивается на том этапе, когда участники и схема финансирования проекта еще не определились, ее относят к некоторому гипотетическому участнику, осуществляющему весь проект как бы за счет собственных средств. Поэтому при определении эффективности проекта «в целом» схема финансирования не учитывается.

Эффективность участия в проекте оценивается после того, как установлена эффективность проекта в целом.

На втором этапе оценка эффективности проекта производится для каждого участника проекта (кроме кредиторов, эффективность для которых определяется процентом по ссудам) уже при определенном организационно - экономическом  механизме его реализации.

Следует отметить, что перед специалистами Заказчиком не ставилась задача по оценке общественной эффективности проекта, поэтому расчет общественной эффективности проекта не выполнялся.

На этапе составления бизнес-плана инвесторы по проекту были не определены, поэтому специалистами ЗАО «НКГ «Х» была рассчитана коммерческая эффективность проекта в целом, которая показывает привлекательность проекта для потенциальных инвесторов.

В случае заинтересованности конкретных инвесторов в участии в данном проекте, для каждого из них будет рассчитана эффективность участия в проекте при определенной организационно - экономической схеме его реализации. 

Организационно - правовая схема реализации проекта

В случае привлечения в проект нового участника в качестве основного инвестора  специалистами ЗАО «НКГ «2К Аудит - Деловые консультации» разработан один из возможных вариантов организационно-юридической схемы взаимодействия участников проекта.

Предприятие 2 заключает договор с инвестором на условиях передачи ему всех правомочий по инвестированию строительства объекта, т.е. фактически полностью передает правомочия по инвестированию проекта и последующему распоряжению объектом. При этом правомочия Предприятия 2 как заказчика-застройщика могут быть либо сохранены, либо также переданы.

Заключаемый договор является договором переуступки права требования (цессии) со стоимостью, определяемой по согласованию сторон.

В случае сохранения функций заказчика-застройщика Предприятие 2 осуществляет капитальное строительство  путем заключения с инвестором договора строительного подряда, который регламентирует виды выполняемых строительно-монтажных работ и условия их оплаты, порядок организации строительства, взаимодействия с субподрядными организациями, контроля хода строительства, контроля качества, страхования строительства объекта, приемки выполненных строительно-монтажных работ и т.д.

Расчет основных показателей эффективности инвестиционного проекта

Основными показателями эффективности инвестиционного проекта являются:

1. Чистый недисконтированный доход (ЧД);

2. Чистый дисконтированный доход (ЧДД, NPV);

3. Срок окупаемости и дисконтированный срок окупаемости;

4. Индекс доходности дисконтированных инвестиций (ИДД);

5. Внутренняя норма доходности (IRR).

Чистый недисконтированный доход  (ЧД) - накопленный чистый доход (сальдо реальных денег, эффект) за весь расчетный период, исчисляемый по формуле:

ЧД=∑φm.

m

где φm - эффект (чистый доход, сальдо реальных денег) на m шаге, а сумма распространяется на все шаги в расчетном периоде.

Чистый дисконтированный доход (ЧДД, NPV) - накопленный дисконтированный эффект за расчетный период. ЧДД рассчитывается по следующей формуле:

ЧД=∑φmαmγm,

 m

где φm - эффект (чистый доход, сальдо реальных денег) на m шаге;

     αm - коэффициент дисконтирования;

     γm -  коэффициент распределения, а сумма распространяется на все шаги в расчетном периоде.

ЧД и ЧДД характеризуют превышение суммарных денежных поступлений над суммарными затратами для данного проекта соответственно без учета и с учетом их разновременности. При расчете ЧДД используются дефлированные цены, так что влияние инфляции в норме дисконта не отражается.

Для эффективности проекта необходимо и достаточно, чтобы его ЧДД был неотрицательным, для неэффективности - чтобы его ЧДД был отрицательным.

Срок окупаемости проекта - продолжительность наименьшего периода, по истечении которого накопленный эффект становится и в дальнейшем остается неотрицательным.

Дисконтированный срок окупаемости - продолжительность наименьшего периода, по истечении которого накопленный дисконтированный эффект (чистый дисконтированный доход) становится и в дальнейшем остается неотрицательным.

Индекс доходности дисконтированных инвестиций (ИДД) - отношение суммы дисконтированных элементов денежного потока от операционной деятельности к абсолютной величине дисконтированной суммы элементов денежного потока от инвестиционной деятельности. При расчете ИДД могут учитываться либо все капиталовложения за расчетный период, включая вложения в замещение выбывающих основных фондов, либо только первоначальные капиталовложения, осуществляемые до ввода предприятия в эксплуатацию. ИДД превышает 1, если и только если для этого потока ЧД положителен.

Внутренняя норма доходности IRR - в наиболее распространенном случае инвестиционных проектов, имеющих положительный ЧД и денежный поток, начинающийся с (инвестиционных) затрат, а в дальнейшем содержащий только доходы, Внутренней нормой доходности называется положительное число Eв, если:

  • при ставке дисконта Е = Ев чистый дисконтированный доход проекта обращается в 0;
  • это число единственное.

В более общем случае Внутренней нормой доходности называется такое положительное число Ев, что при ставке дисконта  Е = Ев чистый дисконтированный доход проекта обращается в 0, при всех больших значениях Е - отрицателен, при всех меньших значениях Е - положителен. Если не выполнено хотя бы одно из этих условий, считается, что IRR не существует. Для оценки эффективности инвестиционного проекта значение IRR необходимо сопоставлять со ставкой дисконта Е. Инвестиционные проекты, у которых IRR≥Е, имеют неотрицательный ЧДД и поэтому эффективны. Проекты, у которых IRR<Е, имеют отрицательный ЧДД и потому неэффективны.

Расчет ЧДД проекта, срока окупаемости, дисконтированного срока окупаемости представлены в Приложении №1.

Основные показатели эффективности инвестиционного проекта представлены в следующей таблице.

Таблица 35. Основные показатели эффективности инвестиционного проекта

Показатели

Значение

Чистый недисконтированный доход (ЧД), тыс. руб.

3 511 465

Чистый дисконтированный доход (ЧДД),), тыс. руб.

477 145

Срок окупаемости, мес./лет

70,6/5,9

Срок окупаемости с учетом дисконтирования, мес./лет

104,3/8,7

Индекс доходности дисконтированных инвестиций (ИДД)

1,73

Внутренняя норма рентабельности (IRR), %

24,11%

Примечания: 1. Годовая ставка дисконтирования в рамках настоящего инвестиционного проекта принята на уровне 14%. 2. Индекс прибыльности рассчитан на единицу капитальных вложений в проект, осуществляемых на этапе строительства.

Как видно из приведенной таблицы, чистый дисконтированный доход проекта неотрицателен, ставка дисконтирования меньше внутренней нормы рентабельности, индекс доходности дисконтированных инвестиций превышает 1, что подтверждает эффективность проекта.

8. Свидетельство качества

Подписавшие настоящий бизнес-план специалисты ЗАО «Х» настоящим удостоверяют, что в соответствии с имеющимися у них данными:

1.   Выполненные расчеты эффективности проекта, высказанные мнения и полученные выводы действительны исключительно в пределах, оговоренных в настоящем бизнес-плане допущений и ограничительных условий, и являются нашими персональными, беспристрастными, мнениями и выводами.

2. Специалисты ЗАО «НКГ «Х» не имеют ни настоящей, ни ожидаемой личной заинтересованности в результатах инвестиционного проекта и действуют непредвзято и без предубеждения по отношению к участвующим сторонам.

3.   Вознаграждение специалистов не зависит от результатов инвестиционного проекта, а также тех событий, которые могут наступить в результате использования Заказчиком или третьими лицами выводов и заключений, содержащихся в настоящем бизнес-плане.

4.  Приведенные в бизнес-плане факты, на основании которых был разработан бизнес-план, делались предположения и выводы, были собраны специалистами с наибольшей степенью использования их знаний и умений и являются, на взгляд специалистов, достоверными и не содержащими фактических ошибок.

Специалисты, принимавшие участие в разработке бизнес-плана:

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

9. Приложения

№ п/п

Наименование

Том

Количество листов

1.

Расчет коммерческой эффективности проекта

 

 

2.

Расчет годовых базисных общих средних индексов

 

 

3.

Расчет средних базисных годовых индексов цен на электроэнергию

и природный газ

 

 

4.

Расчет НДС и налога на прибыль

 

 

5.

Расчет налога на имущество

 

 

6.

Копия Устава Предприятия 2

 

 

7.

Копия Свидетельства о государственной регистрации

Предприятия 2

 

 

8.

Копия Свидетельства о постановке на учет Предприятия 2

 

 

9.

Копии документов об изменении состава участников

Предприятие 2

 

 

10.

Копии форм бухгалтерской отчетности Предприятия 2

за 2002 г., 2003 г., 9 месяцев 2004 г.

 

 

11.

Копия Договора аренды земельного участка между Предприятием 2

и Комитетом имущественных отношений А района с приложениями

 

 

12.

Копия Постановления Главы А района АА обл.

о предоставлении земельного участка в аренду Предприятию 2

 

 

13.

Копия Свидетельства о государственной регистрации

права аренды земельного участка Предприятием 2

 

 

14.

Копия ориентировочного графика строительства, предоставленная

Предприятием 1

 

 

15.

Копия сметного расчета стоимости строительства, предоставленная

Предприятием 1

 

 

 

[1] Примечание. Данный материал представляет собой пример бизнес-плана инвестиционного проекта ЗАО НКГ «Х», сделанный на основе реально выполненной работы. Материал значительно сокращен в целях соблюдения договорных требований конфиденциальности информации, но в достаточной степени свидетельствует о подходе специалистов к выполнению поставленных Заказчиком задач.

Можно ознакомитьсяНа нашем сайте размещены примеры разработанных нами бизнес-планов, отзывы наших заказчиков,  Смотрите видео!запись нашего семинара на тему бизнес-планирования на ТВ "Успех", а также процедура заказа бизнес-плана в нашей компании. Узнайте как оптимизировать расходы на эту работу в разделе "Стоимость разработки бизнес-плана".
 Важно!Если вы заполните этот вопросник для подготовки коммерческого предложения, мы пришлём вам КП, учитывающее возможности такой оптимизации.

[2] По информации Заказчика

[3] По информации Заказчика

[4] http://www.mcx.ru/dep_doc.html?he_id=414&doc_id=4034

[5] http://www.mcx.ru/dep_doc.html?he_id=414&doc_id=4023

[6] http://www.agroperspectiva.com/ru/news/6541

[7] Отраслевая целевая программа обеспечения устойчивого производства и развития рынка зерна в РФ на
2001-2005 гг..

[8] «Анализ сельскохозяйственного сезона 2004 года. Прогнозы урожая 2005 г.», «Крестьянские ведомости», 14.01.2005 г.

[9] «Конъюнктура российского рынка семян подсолнечника и продуктов первичной переработки», Материалы III Международной конференции «Масложировая промышленность: состояние, перспективы, технологии»

[10] «Прогноз развития рынка зерна», Институт Конъюнктуры Аграрного рынка, 14.02.2005 г.

[11]http://www.agrodar.ru/scdp/page?prfx_obj=359384&sc=news&serviceid=236737&origin=content&event=link(viewdetails)&obj=361855

[12] «Прогноз развития российского рынка зернотрейдинга и зернопереработки», Инвестиционный холдинг «Финам», 02.02.2005 г.

[13] «Хлебное место. Решил освоить агросоюз «Юг Руси», «Коммерсантъ» № 191 (В), 13.10.2004 г.

[14] «АгроХлеб Бюллетень: статистика и прогнозы», №3 (48), 2004 г.

[15] «Хлебное место. Решил освоить агросоюз «Юг Руси», «Коммерсантъ» № 191 (В), 13.10.2004 г.

[16] «Хлебное место. Решил освоить агросоюз «Юг Руси», «Коммерсантъ» № 191 (В), 13.10.2004 г.

[17] «Хлебное место. Решил освоить агросоюз «Юг Руси», «Коммерсантъ» № 191 (В), 13.10.2004 г.

[18] «АгроХлеб Бюллетень: статистика и прогнозы», №3 (48), 2004 г.

[19] «АгроХлеб Бюллетень: статистика и прогнозы», №3 (48), 2004 г.

[20] «Россия ведет войну в Европе и Африке за место на зерновом рынке», «Страна.ru», 06.03.2003 г.

[21] «GLENCORE купил N комбинат хлебопродуктов», «Коммерсант», 19.01.2005 г.

[22] «Прогноз развития российского рынка зернотрейдинга и зернопереработки», Инвестиционный холдинг «Финам», 02.02.2005 г.

[23] «АгроХлеб Бюллетень: статистика и прогнозы», №3 (48), 2004 г.

[24] «АгроХлеб Бюллетень: статистика и прогнозы», №3(48), 2004 г.; «Экспорт и импорт сельхозпродукции по АА области за 2000 - 2004 гг.. в натуральном и стоимостном выражении», «DDD», ответ на запрос №117

[25]«Экспорт и импорт сельхозпродукции по АА области за 2000 - 2004 гг.. в натуральном и стоимостном выражении», «DDD», ответ на запрос №117

[26] Территориальный орган Федеральной службы государственной статистики по АА области. Ответ на запрос №12-18/340 от 22.02.2005 г.

[27] По данным аналитической группы компании «PPP»

[28]

[29] Сумма капитальных вложений приведена в постоянных ценах, без учета дисконта

[30] Без учета дисконта

[31] «Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов» (утв. Минэкономики РФ, Минфином РФ, Госстроем РФ 21.06.1999 г. № ВУ 477)

[32] Виленский П.Л., Лившиц В.Н., Смоляк С.А. Оценка эффективности инвестиционных проектов: Теория и практика: Учеб. Пособие. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Дело, 2004., стр. 421.

[33] «Методические рекомендации по оценке эффективности инвестиционных проектов» (утв. Минэкономики РФ, Минфином РФ, Госстроем РФ 21.06.1999 г. № ВУ 477)

[34] Виленский П.Л., Лившиц В.Н., Смоляк С.А. Оценка эффективности инвестиционных проектов: Теория и практика: Учеб. Пособие. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Дело, 2004., стр. 424.

[35] Виленский П.Л., Лившиц В.Н., Смоляк С.А. Оценка эффективности инвестиционных проектов: Теория и практика: Учеб. Пособие. - 3-е изд., перераб. и доп. - М.: Дело, 2004., стр. 249.

                         Карта сайта   Отзывы   Как заказать?   Примеры работ   Библиотека   Методические материалы   Новости сайта

Примеры бизнес-планов компании "Питер-Консалт"